ملخص

• يضمن Pyth قيمة الأصول بقيمة 55 مليار دولار ويدعم معلومات الأسعار للعملات المشفرة والأسهم وأزواج العملات الأجنبية وصناديق ETF والسلع عبر أكثر من 50 سلسلة كتلية و162 بروتوكول.
• في فبراير 2024، بلغ متوسط حجم تداول بيث أوراكل 20٪ من إجمالي حجم تداول سولانا. وفي الوقت نفسه، دفع موفرو بيانات بيث على سولانا مبلغ 225،000 دولار كرسوم في فبراير 2024.
• تستخدم شبكة Pyth مزود بيانات من الطرف الأول لنشر البيانات مباشرة إلى سولانا و Pythnet (سلسلة التطبيقات التي توفر تحديثات بيث الأوراق المالية لجميع سلاسل الكتل الأخرى). تشمل مقدمي البيانات التجار المؤسسين وصانعي السوق المعروفين وبروتوكولات DeFi البارزة مثل Jane Street و CTC و Raydium.
• بحلول نهاية الربع الثاني، تخطط Pyth للانتقال بالكامل إلى بوابتها الجديدة Solana pull oracle.
• بوصفه البوابة الرائدة على سولانا، ستدعم بيث العديد من التطبيقات التي تم توسيعها إلى إكليبس والتي تم إطلاقها على إكليبس، أول سلسلة كتلية من الطبقة 2 المستندة إلى إس إف إم على إيثريوم.

الخلفية

تعتمد تطبيقات سلسلة الكتل عادةً على البيانات من العالم الخارجي. ومع ذلك، يحد من تصميم هذه الأنظمة تفاعلها الأصلي مع البيانات الخارجية دون مساعدة. لذلك، تعتمد سلاسل الكتل على البوابات لتكون وسطاء، حيث تجمع البيانات الخارجية وتجعلها متاحة لتطبيقات السلسلة الكتلية.

عادة ، تحفز شبكات أوراكل العقد للبحث عن معلومات محددة ، وتحقيق توافق في الآراء بشأن قيم نقاط بيانات معينة ، ونشر هذه القيم على blockchain ضمن أطر زمنية محددة. ومع ذلك ، يمكن أن يكون نموذج "الدفع" هذا مكلفا بشكل غير مباشر وصعب التوسع. تعالج Pyth Network هذه المشكلات من خلال رعاية شبكة مزود بيانات المصدر الأساسي (الطرف الأول) وتنسيق نموذج "الدفع". يقلل هذا النموذج من زمن الوصول ويتوسع بسرعة ويخفض تكاليف الشبكة عن طريق تحويل رسوم التحديث إلى مستهلكي البيانات (التطبيقات والمطورين).

Pythشبكة لغوية تهدف إلى توفير أسعار دقيقة للعملات المشفرة والأسهم وأزواج العملات الأجنبية وصناديق الاستثمار المتداولة والسلع. تقدم ثلاث منتجات أساسية:

• تغذية الأسعار، تحديثات فورية للعقود الذكية
• المعايير، البيانات السوقية التاريخية
• بايث إنتروبي، مُولد أرقام عشوائية آمن

تم تعزيز قوة بيث في البيانات بشكل كبير من خلال شبكة مقدمي البيانات الخاصة بها، والتي تتألف من ما يقرب من 100 مزود بيانات من التبادلات العالمية وشركات التداول وصناع السوق والمؤسسات والتمويل اللامركزي. تضم بعض مقدمي البيانات الملحوظين شركة جين ستريت، وشركة تداول شيكاغو (CTC)، وبينانس، ورايديوم، وأوسموس، وجالاكسي، و 0x. يركز بيث على توفير بيانات السوق المالية للمطورين على قائمة متزايدة باستمرار من شبكات البلوكشين، والتي تبلغ حاليًا أكثر من 50 بلوكشين حتى وقت كتابة هذا النص.

تكنولوجيا

بالإضافة إلى ربط البيانات بين سلاسل الكتل والعالم الخارجي، تسعى البوابات أيضًا إلى التغلب على مشكلة البوابات. تشير مشكلة البوابات إلى ضمان أمان ومصادقة وجدارة البيانات الخارجية مع مراعاة الفشل المحتمل من المصادر الخارجية.

حل مشكلة البوابة عادة ما يتضمن الخطوات التالية:

• مصدر بيانات المحقق أو العقدة الموردة
• يقوم العقد بتوقيع (التحقق بشكل تشفيري) لبيانات المصدر
• تجميع البيانات وحساب الاتفاق على نقاط البيانات
• نقل البيانات إلى شبكة البلوكشين

عادة ما تتم معالجة مشكلة أوراكل من خلال نماذج الدفع أو السحب. تستخدم معظم أوراكل نموذج دفع تابع لجهة خارجية ، حيث تعمل عقد أوراكل كوسطاء لجلب البيانات من مصادر مباشرة (مثل التبادلات) أو مصادر مستعملة (مثل مجمعي البيانات مثل CoinGecko و Kaiko). على سبيل المثال ، تجلب عقد أوراكل لتغذية الأسعار الأساسية في Chainlink البيانات من مصادر مستعملة. تدفع أوراكل الدفع تحديثات الأسعار إلى سلاسل الكتل الفردية على فترات زمنية محددة ، مع تكبد كل تحديث على السلسلة رسوم غاز. تؤدي إضافة موجزات الأسعار أو تقليل زمن انتقال التحديث على السلسلة إلى إضافة المزيد من التكاليف إلى شبكة Oracle ، مما يعيق قابليتها للتوسع. بالإضافة إلى ذلك ، يتطلب الحصول على البيانات افتراضات ثقة متعددة: المصادر الأولية صحيحة ومستقرة ، والمصادر الثانوية صحيحة ومستقرة ، وشبكة أوراكل مستقرة.

يعالج شبكة Pyth عيوب نماذج الدفع الطرفية من خلال نموذج الاسترداد الخاص بها. من خلال شبكة موفري البيانات من الدرجة الأولى الخاصة بها، تخفف Pyth من افتراضات الثقة الناتجة لأسفل بخصوص موثوقية البيانات من جهات خارجية. في نموذج الاسترداد الخاص ب Pyth، تتم توفير البيانات مباشرة من قبل الكيانات ضمن الشبكة مثل التبادلات، وصناع السوق، وبروتوكولات الديفاي (على سبيل المثال، Jane Street، Binance، و Raydium). تحفز هذه الكيانات على التصرف بصدق، توفير بيانات قوية، الحفاظ على سمعة جيدة، وتجنب حظرها من قبل البروتوكولات.

الفوائد الإضافية تنبع من تحويل التكاليف إلى المستهلكين النهائيين، حيث تتم تحديث مصادر الأسعار بناءً على الطلب بدلاً من فترات محددة. وبالتالي، يباشر المستهلكون تحديثات الأسعار، ويقومون بجلب التحديثات إلى السلسلة في نفس معاملات الديفاي (على سبيل المثال، تبادل الأصول، تسويات الصفقات الدائمة). من خلال تحويل التكاليف إلى المستخدمين، حيث تكون التحديثات قائمة على الطلب، يعيد Pyth هذه التكاليف بكفاءة، كما يظهر من تحديثاته المتكررة عبر 451 مصدرًا للأسعار.

تفاعل النواة

يعمل Pyth بنسختين من بروتوكوله: واحدة على شبكة Solana الرئيسية والأخرى على شبكة Pythnet Appchain. توفر نسخة Pyth على Solana البيانات حصريًا للبروتوكولات على Solana، بينما توفر نسخة Pyth على Pythnet البيانات للبروتوكولات على جميع الشبكات البلوكشين الأخرى. في كلتا الحالتين، تتفاعل ثلاث كيانات أساسية لتسهيل تحديثات الأوراق على شبكة Pyth:

• مزودو البيانات/الناشرون (مثل جين ستريت، CTC، بينانس، 0x، رايديوم، إلخ)
• برنامج بيث اوراكل (خوارزمية تجميع)
• مستهلكو البيانات (التطبيقات/المطورون)

موفرو البيانات هم المدققون على Pythnet. في السابق ، كانت جمعية بيانات Pyth مسؤولة عن تفويض حصة كافية للمدققين. ومع ذلك ، مع بدء الحوكمة ، تتم إدارة هذه المسؤولية الآن من قبل حاملي الرمز المميز PYTH. حتى وقت كتابة هذا التقرير ، لم تكن هناك مقترحات لتغيير ديناميكيات حصة المدقق ، وفي الوقت الحالي ، يتمتع جميع المدققين بوزن متساو. بصفتهم الموردين الأساسيين لبيانات Pyth ، يتم تعويض مقدمي الخدمات من خلال رسوم رمزية يتم جمعها عبر معاملات DeFi بأكملها التي بدأها المستهلكون.

برنامج بيث أوراكل هو خوارزمية تجميع تجمع البيانات المقدمة من قبل مقدمي البيانات ويولد أسعار مجمعة وفترات ثقة للتغذيات السعرية المقابلة أثناء الحساب. كما يحتفظ بتغذيات الأسعار ويخزن المدخلات الفردية من قبل مقدمي البيانات ويقوم بعمليات حسابية إضافية، مثل المتوسطات المتحركة. تعمل التطبيقات والمطورون كمستهلكين، يطلبون تحديثات لتغذيات الأسعار لقراءة المعلومات التي تم إنشاؤها بواسطة برنامج الأوراق.

بايثون على سولانا

يتم تمثيل خلاصات الأسعار بحسابين Solana: حساب المنتج وحساب السعر. يخزن حساب المنتج البيانات الوصفية حول موجز الأسعار ، مثل رمز السهم ونوع الأصل وحساب السعر المقابل وما إلى ذلك. يحتوي حساب السعر على بيانات مصرح بها من قبل مزودي البيانات ، بما في ذلك اسم كل مزود ، والأسعار وفترات الثقة المقدمة من كل مزود ، والمتوسطات المتحركة الأسية ، وما إلى ذلك. يتم الاحتفاظ بكلا الحسابين بواسطة برنامج Oracle ، والذي يتضمن أيضا حسابا ثالثا يسرد حسابات المنتجات بشكل أساسي. يسمح هذا الإعداد للتطبيقات بتصنيف القائمة الكاملة لموجزات الأسعار التي توفرها Pyth.

يقوم مقدمو الخدمات بتقديم تحديثات الأسعار كل 400 ميلي ثانية (طول فترة الوقت على سولانا). كل تحديث يثير تحديثات تجميعية متكررة للأسعار وفواصل الثقة، التي يتم استخدامها بعد ذلك من قبل التطبيقات الفرعية. نظرًا لتكاليف سولانا المنخفضة، يمكن لـ بيث (أو أي أوراق) تشغيل نموذج دفع فعال حيث يحتاج المطورون فقط إلى تمرير تغذيات الأسعار ذات الصلة إلى تطبيقاتهم، فك تشفير البيانات، وقراءة/دمج القيم المنشورة.

من الجدير بالذكر أنه من خلال تخزين قيم البيانات الفردية المقدمة من قبل كل مزود، يمكن للمورد أن يحمل مزودي الخدمة مسؤولين عن الأداء السيئ أو السلوك الخبيث. بحلول نهاية الربع الثاني، تخطط Pyth لنقل بوابة Solana الخاصة بها إلى بوابة Solana جديدة بالكامل. وقد أشار فريق Pyth إلى أن بوابة الاستدعاء الخاصة ب Pyth تعمل بالفعل على شبكة تطوير.

سلسلة تطبيقات Python

سلسلة تطبيقات Pythnet هي شوكة موثوقة لإثبات الحصة لشبكة Solana الرئيسية ، وتعمل كطبقة حسابية للتعامل مع البيانات التي توفرها شبكة مزود بيانات Pyth وتجميعها. يمكن الوصول إلى موجزات الأسعار على Pythnet لأكثر من 50 blockchain ، وليس فقط Solana ، حيث يتم نشر خلاصات الأسعار مباشرة على blockchains. نظرا لأن Pythnet عبارة عن شوكة من Solana ، فإن إطار عمل Pyth oracle على Solana وإطار عمل Pyth oracle على Pythnet متشابهان إلى حد ما ، ولكن هناك بعض الاختلافات.

يشبه نموذج الدفع على سولانا (بما في ذلك الحسابات وبرنامج الأوراق المالية) المذكور أعلاه بيثنت. ومع ذلك، بيثنت ليست سلسلة هدفية ولا تفرض رسومًا على مقدمي الأسعار لتقديم الأسعار. لذلك، بينما يقدم مقدمو البيانات البيانات إلى بيثنت للتجميع وتسلسلها في الحسابات من خلال برنامج الأوراق المالية، يتم بث هذه البيانات في وقت لاحق إلى سلاسل كتل أخرى عبر بروتوكول رسائل التبادل بين السلاسل وورمهول. ثم، يتحمل المستهلكون تكاليف على السلسلة الهدفية عند بدء نقل البيانات من خلال المعاملات المالية اللامركزية العادية التي تعتمد على بيانات الأوراق المالية، وبالتالي جلب تحديثات البيانات.

الرسائل عبر السلاسل الجانبية

بعد نشر وتجميع البيانات على Pythnet، لا يتم توجيه البيانات مباشرة عبر Wormhole. بدلاً من ذلك، يوجه Pyth بياناته من خلال مخزن الرسائل ويجعلها تمر عبر شجرة Merkle. يضمن هذا أن يتمكن المستخدمون من اختيار التحديثات التي يرغبون في تضمينها في معاملة واحدة. كما يتيح للمستخدمين الحفاظ على تكاليف منخفضة ويمكن تضمين تحديثات البيانات لعمليات حسابية تعسفية. بعد كل تحديث للتجميع، يضيف برنامج التجميع رسالة إلى مخزن الرسائل. في كل فتحة زمنية، يقرأ محققو Pythnet الرسائل وينشؤون شجرة Merkle، ثم يرسلون رسالة تحتوي على جذر Merkle لجميع الأسعار إلى عقد Wormhole على Pythnet.

بعد ذلك ، يقرأ مسؤول الثقب الدودي (عقدة الثقب الدودي) رسالة جذر Merkle ، وينشئ موافقة إجراء يمكن التحقق منه (VAA) ، ويبث تحديثات الأسعار إلى سلاسل الكتل ذات الصلة. يضمن VAA النقل الموثوق والآمن للبيانات. يتضمن VAA توقيع مسؤول الثقب الدودي. تؤكد هذه التوقيعات أن المسؤول قد شهد وتحقق من VAA ، بما في ذلك التوقيعات من Wormhole Guardians. تؤكد هذه التوقيعات أن الأوصياء قد شهدوا وتحققوا من المعلومات الواردة في الرسالة ، وهي جذر أسعار ميركل. VAA الموقعة هي طريقة يمكن التحقق منها وآمنة لتأكيد دقة البيانات المرسلة من Pythnet إلى blockchain المستهدف وتم التحقق من صحتها من قبل أطراف موثوقة (Wormhole Guardians).

هيرميس

هرمسهو واجهة برمجة تطبيقات الويب تجريد عملية بدء تحديث المطور. بدون خدمة مثل هيرميس، سيضطر المطورون إلى تجميع حزمة تحديث يدويًا مع إمكانية الوصول إلى أسعار الصرف المطلوبة واستخدام جذر Merkle موثق بواسطة Wormhole لاسترداد البيانات المقابلة وبرهان Merkle من Pythnet. يتيح هيرميس للمطورين الاستعلام بسهولة عن خدمة ويب للوصول إلى أسعار الأوراق المالية. يسمح لمستهلكي البيانات باسترداد أحدث الأسعار من REST أو WebSocket APIs.

ميزات واجهة برمجة تطبيقات REST (مجموعة فرعية من HTTP)

• مناسب بشكل أفضل للتطبيقات التي تحتاج إلى الوصول الفوري إلى أحدث البيانات، فترات استرجاع البيانات غير النظامية، أو طلب البيانات استنادًا إلى شروط محددة.
• سهل التنفيذ والاستخدام.
• كل طلب مستقل، مما يجعل التفاعلات بين العملاء والخوادم أكثر إيجازاً.
• سيناريوهات: تتبع المحفظة، إصدار القروض أو السداد، إلخ.

ميزات واجهة برمجة تطبيقات WebSocket:

• مناسب بشكل أفضل للتطبيقات التي تتطلب تدفق البيانات المستمر في الوقت الحقيقي.
• تكاليف الصيانة المنخفضة: بعد الإعداد الأولي، يمكن إرسال البيانات قدر الإمكان دون تكاليف إضافية لتكرار رؤوس HTTP، مما يجعلها كفاءة لنقل البيانات المتكرر بشكل كبير.
• تتيح التحديثات في الوقت الحقيقي تحديث البيانات على الفور بسبب الاتصالات المستمرة بين العملاء والخوادم.
• سيناريوهات: التداول التحكيمي، أدوات تحسين العائد، التداول في البورصة المركزية، إلخ.

هيرميس هو غير مقيد، مما يسمح لأي طرف ثالث ببناء نقطة وصول مبسطة إلى شبكة Pyth. نظرًا لتعقيد العمليات، تحتفظ جمعية بيث للبيانات بنسخة عامة. ومع ذلك، تقدم الشركات الأخرى، مثل تريتون، P2P، ليكويفاي، وإكستر، نسخًا مستضافة من هيرميس الخاصة بها. يمكن العثور على قائمة متزايدة من موفري العقد الذين يقدمون هيرميس هنا.

الاقتصاديات المعملية

• رمز بيث في النظام البيئي على بيث له إمداد أقصى يبلغ 10 مليار رمز بيث. بعد الإطلاق الأول في مايو 2024، ستعكس توزيعه توزيع الاتي:
• المجتمع والإطلاق (6٪): يتم تخصيص هذا الجزء لأنشطة الإطلاق الأولية والأحداث والمبادرات ذات الصلة.
• مكافآت المزودين (22٪): مخصصة لشبكة مزودي بيانات Pyth، تُستخدم هذه النسبة لمكافأة المزودين وتمويل البرامج وتحفيز الدعم للأصول الجديدة التي قد تفتقر إلى السيولة في البداية.
• نمو النظام البيئي (52٪): يُخصص للمساهمين في شبكة Pyth، بما في ذلك ولكن لا يقتصر على المطورين والباحثين والمربين ومزودي الخدمات المبكرة. الهدف هو تشجيع المبادرات التي تتعدى فريق التأسيس والمساهمين الأساسيين ومكافأة المساهمات.
• تطوير البروتوكول (10٪): مخصص للمساهمين الأساسيين (أي مختبرات دورو) لبناء الأدوات والمنتجات والبنية التحتية.
• البيع الخاص (10٪): محفوظ لجولتين من جمع التبرعات. لم تكشف Pyth علناً عن سعر البيع لكل PYTH أو قيمتها. في ديسمبر 2023، أصدرت Pyth تحديثًا بشأن الجولة الاستراتيجية المبكرة، التي شملت مستثمرين بارزين مثل Castle Island Ventures، Wintermute Ventures، Borderless Capital، CMT Digital، Bodhi Ventures، Distributed Global، Multicoin Capital، و Delphi Digital.

الحكم

الرمز PYTH هو رمز SPL على Solana (ما يعادل ERC-20 على Ethereum). الفائدة الأساسية له هي الحوكمة. يمكن لحاملي PYTH توجيه تطوير البروتوكول من خلال رهان الأصول والتصويت لدعم مقترحات تحسين Pyth (PIPs). حتى الآن، الاقتراحات الوحيدة التي تم التصويت عليها أو تعتزم التصويت عليها تتضمن انتخابات مجلس Pythian وموافقة على دستور Pyth DAO. تغطي الحوكمة مواضيع نموذجية قابلة للتعديل، بما في ذلك:

• تحديثات البرمجيات على السلسلة
• هيكل المكافأة لمقدمي البيانات
• قواعد إنشاء مقدمي الخدمات المرخصة
• الحجم والفئة ووجود الرسوم لتحديثات الأوراق المالية
• إضافة تغذيات الأسعار الجديدة وتحديد من يدعمها

يتكون بيث داو من مجلس بيثيان ولجنة تغذية الأسعار. كل ستة أشهر، تجري اللجنتان انتخابات لتناوب أعضاء اللجنة. بالإضافة إلى ذلك، يتم استبعاد الأعضاء الذين يمتلكون أقل من ثلث وقت المشاركة من الإعادة. يضمن هذا النظام مشاركة الأعضاء النشطة وتحقيق توافق مع أهداف بيث. تتحمل كلتا اللجنتين مسؤولية التصويت على وتنفيذ بعض الـ PIPs العملية.

اللجنة البيثية

• محفظة Pythian 7-of-9 multisig تحتوي على ثمانية أعضاء وحاملي محافظ تشغيلية كموقعين.
• كل انتخاب يستبدل أربعة أعضاء.
• لديهم سلطة التصويت على PIPs التشغيلية المتعلقة بتحديثات برنامج أوراكل ، وآليات التحقق ، والتعديلات على رسوم وفئات تحديث أوراكل ، بالإضافة إلى العمليات المتعلقة ب PGAS (رموز الغاز المخصصة / المفوضة إلى المدققين على Pythnet).

لجنة تغذية الأسعار

• تحتوي محفظة تغذية الأسعار 5 من 8 multisig على سبعة أعضاء وحاملي محفظة تشغيلية كموقعين.
• كل انتخاب يستبدل ثلاثة أعضاء.
• يمكن تفويضهم بالتصويت على PIPs التشغيلية المتعلقة بإدارة مجموعة تغذية الأسعار المقدمة ، واختيار الناشرين ، ومتطلبات تغذية الأسعار (أي الحد الأدنى والحد الأقصى لمقدمي الخدمات لكل مصدر).

بعد المناقشات على منتدى Pyth’s Discord، يمكن لحاملي PYTH التصويت على المقترحات من خلال بوابة الحوكمة على Realms عندما يصلون إلى "مرحلة التصويت". حالياً، يحتاج مُنشئو المقترحات إلى امتلاك 25 مليون PYTH لإنشاء مقترح.

يتكون Pyth DAO من نوعين من PIPs: الدستورية والتشغيلية. تنطوي PIPs الدستورية على تحديثات البروتوكول، وتحديد الهيكل، وتوجيه إدارة Pyth DAO. تتطلب أكثر من 67% دعمًا لتنفيذها. تتضمن PIPs التشغيلية الانتخابات وإدارة الخزينة، ولجنة Pythian، ولجنة تغذية الأسعار. يمكن تفويض التصويت على هذه PIPs إلى أعضاء اللجنة وتتطلب أكثر من 50% دعمًا لتنفيذها.

استخدام البايثون

بايث هو أحد أشهر البروتوكولات المستخدمة على سولانا. خلال فبراير 2024، بلغت معاملاته الأوراق المالية المعدلة متوسط 20٪ من جميع معاملات سولانا. خلال نفس الفترة الزمنية، دفع مزودو بيانات بايثون 225،000 دولار على سولانا. تحمي البوابات الأوراق المالية لبايث 95٪ من قيمة البلوكشين. اعتبارًا من يناير 2024، تحمي بايث أيضًا أكثر من 90٪ من قيمة 9 بلوكشينات أخرى، وأكثر من 50٪ من قيمة 16 بلوكشينًا آخرين.

المستخدمون المعروفون

نظرًا لقدرته على توسيع مصادر البيانات على Pythnet، أصبح Pyth واحدًا من أكثر بروتوكولات الأوراق المالية استخدامًا عبر مختلف شبكات البلوكتشين. بدلاً من إضافة مصادر بيانات جديدة مباشرةً إلى السلسلة الهدف، يقوم ببساطة بإضافة مصادر بيانات جديدة إلى Pythnet، التي يمكن استخدامها بعد ذلك من قبل عقود الأوراق المالية الخاصة بـ Pyth على كل سلسلة هدف مدعومة. نتيجة لذلك، يمكن لـ Pyth بناء عقود أوراق مالية لأي سلسلة يخطط للتوسع إليها. مع الدعم المتزايد للعديد من شبكات البلوكتشين، اعتمد العديد من المشاريع البارزة شبكة الأوراق المالية التابعة لـ Pyth. فيما يلي بعض الأمثلة البارزة.

سينثيتيكس

سينثيتيكس هو بروتوكول سيولة لامركزي يتيح إنشاء أصول اصطناعية، المعروفة باسم السينثاتيكس، التي تتتبع قيمة العملات المشفرة والأصول الحقيقية مثل العملات والسلع والأسهم. يتيح سينثيتيكس للمستخدمين الحصول على تعرض لمختلف الأصول دون الاحتفاظ بها فعليا، مما يوسع فرص الاستثمار ويعزز السيولة في سوق العملات المشفرة. عنصر رئيسي في وظائف سينثيتيكس هو تكامله مع شبكة أوراق البايث العقارية. توفر هذه الأوراق تغذيات سعرية في الوقت الحقيقي عالية الدقة، والتي تعتبر أمراً حاسماً للحفاظ على دقة قيم السينثات.

هيليوم

هيليوم هي شبكة إنترنت للأشياء (IoT) مركزية تحفز المشاركين على نشر أجهزة لاسلكية لتوفير تغطية للشبكة من خلال نظام حافز اقتصادي يعتمد على الرموز. يستفيد هيليوم من شبكة بيث لتوفير أسعار سوق دقيقة على السلسلة لرمزها الأصلي، HNT. تعتبر هذه الأسعار أمرًا حاسمًا لمجموعة من الأنشطة الشبكية، بما في ذلك تحويل HNT المحروقة إلى رصيد بيانات (DC) وقياس تخصيص الصندوق بدقة. بينما هيليوم ليست DeFi، إلا أن استخدام بيث في هيليوم كمنصة اتصال لامركزية يسلط الضوء على أهمية البيانات الدقيقة في إدارة اقتصاديات البروتوكولات، حتى خارج نطاق DeFi التقليدي.

الكسوف

أثارت Eclipse مؤخرًا 50 مليون دولار في جولة تمويل سلسلة A لإطلاق أول بلوكشين من الطبقة الثانية باستخدام الجهاز الظاهري Solana Virtual Machine (SVM) للتنفيذ و Celestia لتوافر البيانات، مع الاستفادة من Ethereum كطبقة تسوية للأمان. من المتوقع أن يجذب إطلاق Eclipse السيولة من مستخدمي Ethereum وتوجيههم نحو التطبيقات اللامركزية على الطبقة الثانية من Solana. بوصفه محورًا رئيسيًا على Solana، ستدعم Pyth العديد من التطبيقات التي تتوسع وتطلق على Eclipse.

تحليل تنافسي

يعتبر مجال العمودة صناعة تنافسية بشكل شرس تهيمن عليها Chainlink. على الرغم من أن Chronicle Protocol أنشأت أول عمودة على السلسلة لصالح MakerDAO في عام 2017، إلا أنها لم تطلق شبكة عمودة عامة حتى نهاية عام 2023. حاليًا، توفر مصادر فقط على سلسلتين بلوكيتين ولكنها تخطط للتوسع. استولت Chainlink على حصة السوق على مر السنين من تطوير DeFi، وقد أطلقت منتجات مختلفة معتمدة على العمودة وخدمت سوقًا واسعًا. حتى الآن، هناك فقط ثلاث بروتوكولات أكثر أمانًا من شبكة Pyth: Chainlink، وChronicle، وWINkLink - تشكل هذه البروتوكولات الأربع الأولى نسبة 90-95% من قيمة سوق العمودة. ومع ذلك، تتصدر Pyth من حيث عدد سلسلة الكتل المغطاة وقيمة الأمان. تعتبر Chainlink المنافس الرئيسي لـ Pyth من حيث تنوع السلاسل الكتلية المغطاة وقيمة الأمان.

Chain link

يصف النقاد Chainlink بأنه "صندوق أسود" بسبب الافتقار إلى الشفافية في كيفية حصول عقد أوراكل على البيانات. لا يتم تحديد مصادر البيانات على السلسلة أو على مواقع عقدة أوراكل Chainlink. في المقابل ، يمكن تتبع كل نقطة بيانات على شبكة Pyth إلى المفاتيح العامة لمقدمي الخدمات الفرديين عن طريق نسخ تجزئات المعاملات من صفحة معلومات أسعار Pyth إلى أي مستكشف كتل Solana. بينما يمكن أيضا تتبع البيانات الموجودة على Chainlink إلى عقد أوراكل Chainlink ، فإن مزودي بيانات Pyth هم مصادر الطرف الأول. على عكس بيانات Chainlink ، يتم الحصول على بيانات Pyth المفصح عنها داخليا من عملياتها مثل البورصات والشركات التجارية وصناع السوق وما إلى ذلك. ومع ذلك ، لا يتم ربط المفاتيح العامة لمقدمي الخدمات بشكل عام بهوياتهم ، مما يضيف طبقة من الثقة في كيفية إدارة Pyth لشبكة مزوديها ، والتي تتكون في البداية من مقدمي الخدمات المصرح لهم.

بينما تركز Pyth على التمويل التقليدي ومعلومات أسعار العملات المشفرة ، فإن Chainlink لديها العديد من المنتجات. وتشمل هذه بروتوكول التشغيل البيني (CCIP) ، وموجزات معلومات إثبات الاحتياطي وأدوات المطور (VRF ، ووظائف API ، وخدمات الأتمتة) ، بالإضافة إلى خلاصات بيانات السوق الخاصة بها. لذلك ، يتحدى منتج Pyth الأساسي منتج تغذية بيانات السوق الرائد من Chainlink ، على الرغم من أن Pyth يوفر أيضا مولد أرقام عشوائي من خلال إنتروبيا Pyth. فيما يلي مقارنة بين Pyth و Chainlink من حيث خلاصات بيانات السوق.

مصادر البيانات

Pyth

• يقوم Pyth بتجميع البيانات مباشرة من المصادر الأولية وتحديث معلومات الأسعار على سلسلة تطبيقات Pythnet و Solana كل 400 مللي ثانية.
• خارج شبكة Solana، يجب على الشبكات الأخرى تفعيل تحديثات الأسعار لنشرها على شبكاتها الخاصة، مما يعني أن تحديثات البيانات تتراوح بين 400 ميلي ثانية والتحديث القادم حسب الطلب.
• بالنسبة لمقدمي البيانات (الذين يشاركون أيضا في التداول) ، هناك تضارب في المصالح في نشر نقاط بيانات صادقة قد تكون غير مواتية لصفقات معينة. بافتراض أن معظم مقدمي الخدمة صادقون ، ويسعون جاهدين للحفاظ على سمعة عالية ، ولا ينسقون التحديثات ، يجب أن تخفف خوارزمية تجميع Pyth من هذا الخطر من خلال تطبيق أوزان أقل على نقاط البيانات المتطرفة.
• الحصول المباشر على البيانات من المصادر الأساسية يمكن أن يسمح بإضافة سريعة لمعلومات الأسعار لأزواج التداول الجديدة.

Chain link

• يقوم Chainlink بتجميع البيانات من المصادر الثانوية (مجمعات البيانات) ونشر تحديثات معلومات الأسعار على السلسلة بناءً على تكرار البلوكشين.
• تعتمد نضارة نقاط البيانات على التحديثات من المصادر الثانوية وتجميع شبكة الأوراق المالية.
• في حين أن المصادر الأولية قد تدعم أزواج تداول محددة ، فإن توفر معلومات الأسعار يعتمد على المجمعين الثانويين الذين يحققون أيضا تغطية لنقطة البيانات هذه. قد يؤدي هذا إلى حدوث احتكاك في إضافة تدفقات معلومات جديدة ، على الرغم من أنها ليست مشكلة لأزواج التداول الرئيسية.

نموذج السحب مقابل الدفع

Pyth

• على سولانا، يستخدم Pyth نموذج الدفع، حيث ينشر التحديثات كل 400 ميلي ثانية.
• على Pythnet، يتم توظيف نموذج السحب. يقوم المستخدمون ببدء التحديثات على السلسلة الهدف، ويتم توجيه التحديثات المنشورة على Pythnet من خلال Wormhole ثم بثها إلى السلسلة المطلوبة. في هذا النموذج، يتحمل المستخدمون رسوماً.
• نظرًا لأن جميع تيارات بيانات أسعار السوق (خارج سولانا) موجودة على Pythnet، تقدم Pyth القدرة على تعزيز قابلية التوسع، مما يقلل من التكلفة والوقت اللازمين للتكامل المباشر لتيارات البيانات على السلاسل المدعومة / الجديدة. ومع ذلك، تقدم قابلية التوسع لـ Pyth طبقات من التأخير والثقة / الاعتماد الإضافي على Wormhole.

سلسلة الارتباط

• تستخدم سلاسل بيانات السوق الرئيسية لـ Chainlink نموذج الدفع، حيث تقوم في كثير من الأحيان بنشر التحديثات في أوقات الكتل على السلسلة المستهدفة. قد تفرض هذه العملية أعباء تكلفة على عقد البيانات الخارجية وقد تؤدي أحيانًا إلى فشل المعاملات خلال بيئات عالية التقلب، على الرغم من ندرة حدوث مثل هذه الحالات.
• تؤدي إضافة تدفقات بيانات الأسعار إلى السلاسل الجديدة والحالية إلى تكبد تكاليف أعلى حيث يجب تنفيذ تدفقات جديدة لكل شبكة مدعومة.
• لا تعتمد نهج Chainlink على مزودي خدمات إضافيين ولا تقدم ثقة إضافية بين شبكة الأوراق المالية لـ Chainlink وسلسلة الكتل المستهدفة.
• توفر Chainlink أيضًا نموذج سحب في منتجات تيار البيانات الخاصة بها.
• بالمثل لنموذج الدفع، يتم معالجة البيانات، ولكن يتم نقلها إلى محرك البيانات الخارج السلسلة الذي يوفر تحديثات الأسعار عند الطلب على السلسلة.
• حاليًا، تتوفر تيارات البيانات فقط على أربيتروم، مع الاحتفاظ بثمانية تيارات بيانات سعرية.

استخدام

• يقوم بيث بحماية 5.5 مليار دولار في الأموال عبر 162 بروتوكول على أكثر من 50 سلسلة كتلية.
• يحمي Chainlink 38.7 مليار دولار عبر 371 بروتوكولًا على 19 بلوكشين.

لكل من النظامين مزايا وعيوب من حيث تدفق معلومات سوق البيانات. يعد نموذج Pyth أكثر ملاءمة لتوسيع كمية تيارات معلومات الأسعار مع الحفاظ على تردد التحديث العالي. ومع ذلك، تعتمد قدرة Pyth على الحفاظ على بيانات عالية الدقة على افتراض أن تكلفة السمعة والتواطؤ تفوق أي فوائد محتملة لمقدمي البيانات من السلوك الخبيث. تعتمد استقرار شبكتها على التشغيل الطبيعي لـ Wormhole. على النقيض، يتطلب نموذج Chainlink أقل ثقة في مصادر البيانات الأصلية وعلاقة شبكة الأوراق المدعومة بالبلوكشينات منذ أنه يحصل على البيانات من مصادر تجميع ثانوية وينشرها مباشرة إلى السلسلة المستهدفة. ومع ذلك، يأتي توسيع تدفق معلومات البيانات وتغطية مجموعة أوسع من البلوكشينات بتكلفة أعلى. ومع ذلك، مع استمرار نمو سوق العملات المشفرة، يحتاج البروتوكولات الجديدة إلى النظر في العديد من الخيارات والتنازلات/المخاطر عند تنفيذ تيارات معلومات الأسعار المختلفة للأوراكل.

ملخص

شبكة Pyth هي بروتوكول رائد يعيد تشكيل مشهد الأوراق المالية. إنها تعزز شبكة مزودي بيانات من الطرف الأول وتنفذ أوراق عمل مبنية على السحب، محولة التكاليف إلى مستخدمي الأوراق. من خلال هذا التصميم، تقلل Pyth من التكاليف لشبكات الأوراق المالية، وتزيد من تحديث تردد الأسعار، وتحمي مباشرة بيانات السوق بناءً على مصادر البيانات الأولية. منذ إطلاقها، قامت Pyth بالتوسع لخدمة معظم البلوكشينات وتحتل المركز الرابع من حيث القيمة الإجمالية (حتى مارس 2024، 5.5 مليار دولار). مع توسيع شبكة مزوديها، تهدف Pyth إلى تحقيق مهمتها في جعل جميع بيانات الأسواق المالية العالمية متاحة لـ Web3.

بيان:

1. هذه المقالة مستمدة من [تدفق تقني عميق] ، حقوق الطبع والنشر تنتمي إلى المؤلف الأصلي [Messari], إذا كان لديك أي اعتراض على إعادة الطبع، يرجى التواصلفريق تعلم جيت, سيتعامل الفريق معه في أقرب وقت ممكن وفقا للإجراءات ذات الصلة.

2. إخلاء المسؤولية: تعبر الآراء والآراء المعبر عنها في هذه المقالة فقط عن آراء الكاتب الشخصية ولا تشكل أي نصيحة استثمارية.

3. تتم ترجمة النسخ الأخرى من المقال بواسطة فريق Gate Learn ولم يتم ذكرها فيGate.io, قد لا يُعاد توليف المقالة المترجمة أو توزيعها أو سرقتها.