## パラボリックSARとは？1970年代後半、テクニカルアナリストのJ. Welles Wilder Jr.はパラボリック・ストップ・アンド・リバース(SAR)インディケーターを開発しました。これは、他の人気インディケーターである相対力指数(RSI)とともに、彼の著書「新しいテクニカル取引システムの概念」に紹介されました。ワイルダーは最初にこのアプローチを放物線時間/価格システムと呼び、SARの概念は次のように提示されました:> SARは「ストップアンドリバース」の略です。これはロングトレードがクローズされ、ショートトレードがオープンされるポイント、またはその逆です。>>\- ワイルダー, J. W. Jr. (1978). 技術的取引システムの新しい概念 (p. 8).今日、システムは一般的にパラボリックSAR指標と呼ばれ、市場のトレンドや潜在的な反転ポイントを特定するためのツールとして使用されています。ワイルダーは多くのテクニカル分析(TA)指標を手動で開発しましたが、現在ではほとんどのデジタルトレーディングシステムやチャート作成ソフトウェアの一部となっています。このため、これらの方法はもはや手動計算を必要とせず、比較的簡単に使用できます。## それはどのように機能しますか？パラボリックSARインジケーターは、市場価格の上または下に位置する小さな点で構成されています。点の間隔がパラボラを形成しますが、各点は1つのSAR値を表しています。要するに、ドットは上昇トレンドの際に価格の下に配置され、下降トレンドの際にはその上に配置されます。また、市場が横ばいで動いているときの統合期間中にもプロットされます。ただし、この場合、ドットはより頻繁に側面を切り替えます。言い換えれば、パラボリックSARインジケーターはトレンドがない市場ではあまり役に立ちません。## 利点パラボリックSARは、市場のトレンドの方向性と持続期間、さらには潜在的な反転ポイントについての洞察を提供できます。したがって、投資家が良い買いと売りの機会を見つけるチャンスを高めることができます。一部のトレーダーは、パラボリックSAR指標を使用して動的ストップロス価格を設定し、市場のトレンドに合わせてストップを移動させることができます。この方法はしばしばトレーリングストップロスと呼ばれます。基本的に、これはトレーダーが既に得た利益を確保することを可能にし、トレンドが反転するとポジションが閉じられます。場合によっては、トレーダーが利益の出たポジションを閉じることや、取引に早すぎるタイミングで入ることを防ぐこともできます。## 制限事項前述のように、パラボリックSARは特にトレンド市場で有用ですが、統合期間中はそうではありません。明確なトレンドがない場合、このインジケーターは偽のシグナルを出す可能性が高く、これが重大な損失につながることがあります。不安定な市場(があまりにも急速に上下する)ことは、多くの誤解を招く信号を生む可能性があります。したがって、パラボリックSAR指標は、価格がより滑らかに変動する時に最も効果的です。もう一つ注目すべき点は、指標の感度であり、手動で調整可能です。感度が高いほど、偽の信号が発生する可能性が高くなります。場合によっては、偽のシグナルがトレーダーに勝っているポジションを早く閉じさせ、まだ利益の可能性がある資産を売却させることがあります。さらに悪いことに、偽のブレイクアウトは投資家に誤った楽観主義を与え、早すぎる購入を促すことがあります。最後に、このインジケーターは取引量を考慮していないため、トレンドの強さについてあまり情報を提供しません。大きな市場の動きは各点の間隔を広げる結果になりますが、これは強いトレンドの兆候とは見なされるべきではありません。トレーダーや投資家がどれだけの情報を持っていても、リスクは常に金融市場の一部です。しかし、多くの人々はパラボリックSARを他の戦略や指標と組み合わせて、リスクを最小限に抑え、制限を相殺しています。ワイルダーは、トレンドの強さを評価するために、パラボリックSARとともに平均方向性指数を使用することを推奨しました。さらに、移動平均やRSIインジケーターもポジションに入る前の分析に組み込むことができます。## パラボリックSARの計算今日、コンピュータプログラムは自動的に計算を行います。しかし、興味のある方のために、このセクションではパラボリックSARの計算について簡単な説明を提供します。SARポイントは既存の市場データに基づいて計算されます。したがって、今日のSARを計算するためには昨日のSARを使用し、明日の値を計算するためには今日のSARを使用します。上昇トレンドでは、SAR値は以前の高値に基づいて計算されます。下降トレンドでは、以前の安値が代わりに考慮されます。ワイルダーはトレンドの最高点と最低点を極端なポイント(EP)と呼びました。しかし、方程式は上昇トレンドと下降トレンドで同じではありません。上昇トレンドの場合:SAR = 前回 SAR + AF x (Previous EP – 前回 SAR)下降トレンドの場合:SAR = 前の SAR – AF x (Previous SAR – 前の EP) SARAFは加速係数を意味します。これは0.02から始まり、価格が上昇トレンド(で新しい高値に達するたびに0.02ずつ増加します。また、下降トレンド)で新しい安値に達するたびにも同様です。しかし、0.20の上限に達すると、この値はトレード(中ずっと維持され、トレンドが反転)するまで変わりません。実際には、一部のチャーティストはインジケーターの感度を変更するためにAFを手動で調整します。0.2を超えるAF値は感度を高め、(より多くの反転シグナル)をもたらします。0.2未満のAFは逆の効果を与えます。それでも、ワイルダーは彼の本の中で、0.02の増分が一般的に最適に機能することを述べました。計算は比較的簡単に使用できますが、一部のトレーダーは、方程式が以前の値を必要とするため、最初のSARをどのように計算するかをワイルダーに尋ねました。彼によると、最初のSARは市場のトレンド反転前の最後のEPに基づいて計算できます。ワイルダーはトレーダーにチャートに戻り、明らかな反転を見つけるように勧め、そのEP値を最初のSAR値として使用することを勧めました。次のSARは最新の市場価格に達するまで計算できます。例えば、市場が上昇トレンドにある場合、トレーダーは数日または数週間遡って以前の修正を見つけるかもしれません。彼らはその修正のためのローカルボトム(EP)を特定し、それを次の上昇トレンドの最初のSARとして使用することができます。## 最終的な感想1970年代に起源を持つにもかかわらず、パラボリックSARは今でも広く使用されています。投資家は、外国為替、商品、株式、暗号通貨市場など、さまざまな現代の投資手段に適用することができます。しかし、どの市場分析ツールも100%の正確性を保証することはできません。したがって、パラボリックSARやその他の戦略を使用する前に、投資家は金融市場とテクニカル分析に精通していることを確認する必要があります。また、避けられないリスクを軽減するために、適切な取引およびリスク管理戦略を持っているべきです。
パラボリックSARインジケーターの簡単ガイド
パラボリックSARとは？
1970年代後半、テクニカルアナリストのJ. Welles Wilder Jr.はパラボリック・ストップ・アンド・リバース(SAR)インディケーターを開発しました。これは、他の人気インディケーターである相対力指数(RSI)とともに、彼の著書「新しいテクニカル取引システムの概念」に紹介されました。
ワイルダーは最初にこのアプローチを放物線時間/価格システムと呼び、SARの概念は次のように提示されました:
- ワイルダー, J. W. Jr. (1978). 技術的取引システムの新しい概念 (p. 8).
今日、システムは一般的にパラボリックSAR指標と呼ばれ、市場のトレンドや潜在的な反転ポイントを特定するためのツールとして使用されています。ワイルダーは多くのテクニカル分析(TA)指標を手動で開発しましたが、現在ではほとんどのデジタルトレーディングシステムやチャート作成ソフトウェアの一部となっています。このため、これらの方法はもはや手動計算を必要とせず、比較的簡単に使用できます。
それはどのように機能しますか？
パラボリックSARインジケーターは、市場価格の上または下に位置する小さな点で構成されています。点の間隔がパラボラを形成しますが、各点は1つのSAR値を表しています。
要するに、ドットは上昇トレンドの際に価格の下に配置され、下降トレンドの際にはその上に配置されます。また、市場が横ばいで動いているときの統合期間中にもプロットされます。ただし、この場合、ドットはより頻繁に側面を切り替えます。言い換えれば、パラボリックSARインジケーターはトレンドがない市場ではあまり役に立ちません。
利点
パラボリックSARは、市場のトレンドの方向性と持続期間、さらには潜在的な反転ポイントについての洞察を提供できます。したがって、投資家が良い買いと売りの機会を見つけるチャンスを高めることができます。
一部のトレーダーは、パラボリックSAR指標を使用して動的ストップロス価格を設定し、市場のトレンドに合わせてストップを移動させることができます。この方法はしばしばトレーリングストップロスと呼ばれます。
基本的に、これはトレーダーが既に得た利益を確保することを可能にし、トレンドが反転するとポジションが閉じられます。場合によっては、トレーダーが利益の出たポジションを閉じることや、取引に早すぎるタイミングで入ることを防ぐこともできます。
制限事項
前述のように、パラボリックSARは特にトレンド市場で有用ですが、統合期間中はそうではありません。明確なトレンドがない場合、このインジケーターは偽のシグナルを出す可能性が高く、これが重大な損失につながることがあります。
不安定な市場(があまりにも急速に上下する)ことは、多くの誤解を招く信号を生む可能性があります。したがって、パラボリックSAR指標は、価格がより滑らかに変動する時に最も効果的です。
もう一つ注目すべき点は、指標の感度であり、手動で調整可能です。感度が高いほど、偽の信号が発生する可能性が高くなります。
場合によっては、偽のシグナルがトレーダーに勝っているポジションを早く閉じさせ、まだ利益の可能性がある資産を売却させることがあります。さらに悪いことに、偽のブレイクアウトは投資家に誤った楽観主義を与え、早すぎる購入を促すことがあります。
最後に、このインジケーターは取引量を考慮していないため、トレンドの強さについてあまり情報を提供しません。大きな市場の動きは各点の間隔を広げる結果になりますが、これは強いトレンドの兆候とは見なされるべきではありません。
トレーダーや投資家がどれだけの情報を持っていても、リスクは常に金融市場の一部です。しかし、多くの人々はパラボリックSARを他の戦略や指標と組み合わせて、リスクを最小限に抑え、制限を相殺しています。
ワイルダーは、トレンドの強さを評価するために、パラボリックSARとともに平均方向性指数を使用することを推奨しました。さらに、移動平均やRSIインジケーターもポジションに入る前の分析に組み込むことができます。
パラボリックSARの計算
今日、コンピュータプログラムは自動的に計算を行います。しかし、興味のある方のために、このセクションではパラボリックSARの計算について簡単な説明を提供します。
SARポイントは既存の市場データに基づいて計算されます。したがって、今日のSARを計算するためには昨日のSARを使用し、明日の値を計算するためには今日のSARを使用します。
上昇トレンドでは、SAR値は以前の高値に基づいて計算されます。下降トレンドでは、以前の安値が代わりに考慮されます。ワイルダーはトレンドの最高点と最低点を極端なポイント(EP)と呼びました。しかし、方程式は上昇トレンドと下降トレンドで同じではありません。
上昇トレンドの場合: SAR = 前回 SAR + AF x (Previous EP – 前回 SAR)
下降トレンドの場合: SAR = 前の SAR – AF x (Previous SAR – 前の EP) SAR
AFは加速係数を意味します。これは0.02から始まり、価格が上昇トレンド(で新しい高値に達するたびに0.02ずつ増加します。また、下降トレンド)で新しい安値に達するたびにも同様です。しかし、0.20の上限に達すると、この値はトレード(中ずっと維持され、トレンドが反転)するまで変わりません。
実際には、一部のチャーティストはインジケーターの感度を変更するためにAFを手動で調整します。0.2を超えるAF値は感度を高め、(より多くの反転シグナル)をもたらします。0.2未満のAFは逆の効果を与えます。それでも、ワイルダーは彼の本の中で、0.02の増分が一般的に最適に機能することを述べました。
計算は比較的簡単に使用できますが、一部のトレーダーは、方程式が以前の値を必要とするため、最初のSARをどのように計算するかをワイルダーに尋ねました。彼によると、最初のSARは市場のトレンド反転前の最後のEPに基づいて計算できます。
ワイルダーはトレーダーにチャートに戻り、明らかな反転を見つけるように勧め、そのEP値を最初のSAR値として使用することを勧めました。次のSARは最新の市場価格に達するまで計算できます。
例えば、市場が上昇トレンドにある場合、トレーダーは数日または数週間遡って以前の修正を見つけるかもしれません。彼らはその修正のためのローカルボトム(EP)を特定し、それを次の上昇トレンドの最初のSARとして使用することができます。
最終的な感想
1970年代に起源を持つにもかかわらず、パラボリックSARは今でも広く使用されています。投資家は、外国為替、商品、株式、暗号通貨市場など、さまざまな現代の投資手段に適用することができます。
しかし、どの市場分析ツールも100%の正確性を保証することはできません。したがって、パラボリックSARやその他の戦略を使用する前に、投資家は金融市場とテクニカル分析に精通していることを確認する必要があります。また、避けられないリスクを軽減するために、適切な取引およびリスク管理戦略を持っているべきです。