Анализ криптовалюты

Уровень принятия криптовалюты продолжает расти, и за хорошую причину. Они являются революционным способом осуществления финансовых транзакций и обещают многое для будущего. Если вы новичок в мире криптовалют, может быть трудно понять используемые метрики для их измерения.

Для того чтобы решить, стоит ли инвестировать, важно понимать основы работы этих цифровых валют. В этой статье мы рассмотрим наиболее распространенные крипто-метрики и объясним, что они значат.

Капитализация рынка

Капитализация рынка (или рыночная капитализация) измеряет относительный размер криптовалюты. Чтобы рассчитать его, вам просто нужно использовать следующую формулу:

Например, если криптовалюта стоит $10,000 за единицу, а общее количество монет в обращении составляет 20 миллионов, то рыночная капитализация этой криптовалюты составит $200 миллиардов. Этот показатель важен, потому что он дает вам представление о размере рынка криптовалют. Он может помочь вам определить, переоценена ли или недооценена конкретная криптовалюта.

Ставки финансирования

Ставки финансирования - это платежи, которые регулярно производятся между трейдерами для поддержания цены постоянный фьючерсный контрактблизко к индексной цене. Постоянный фьючерсный контракт - это соглашение на покупку или продажу актива, у которого нет даты истечения. Позиции можно удерживать столько, сколько хочет трейдер, но трейдер должен платить комиссионные сборы, также известные как ставка финансирования.

Ставки финансирования пропорциональны количеству контрактов и отражают настроения трейдеров на рынке перманентных свопов. Положительные ставки финансирования показывают, что у долгосрочных трейдеров верх и они готовы платить краткосрочным трейдерам за финансирование.Отрицательные ставки финансированияпредлагают, что краткосрочные трейдеры имеют преимущество и готовы компенсировать долгосрочных трейдеров.

Открытый интерес

Открытый интерес рассматривает количество контрактов, которые торгуются на рынке в определенный момент времени. Это еще один способ оценки интереса к криптовалютному рынку. Один из наиболее широко используемых объемных индикаторов, он измеряет общее количество открытых позиций (как длинных, так и коротких), удерживаемых участниками рынка в определенное время.

Расчет производится путем сложения общего количества открытых торговых позиций и вычитания общего количества закрытых сделок. Этот показатель важен, потому что он является общим показателем притока капитала на рынки. По мере поступления большего количества средств количество открытых позиций растет, и наоборот.

Потоки стабильной монеты

Потоки стабильных монет являются метрикой, отражающей общий тренд объема и активности стабильных монет. Анализируя эти данные, можно лучше понять общее инвестиционное настроение вокруг стабильных монет.

Инвесторы могут перейти на стейблкоины в качестве убежища, сохраняя при этом быструю гибкость для повторного ввода наличных средств на криптовалютный рынок в случае резкого снижения рынка, если они ожидают снижения стоимости своих криптовалютных инвестиций.

Потоки обмена

Потоки обмена - это метрика, используемая для измерения движения криптовалют внутри и извне биржи. В частности, она рассматривает количество монет, внесенных на биржу или выведенных из кошельков биржи.

Когда речь идет о потоке обмена, следует учитывать три различных показателя:

Индекс страха и жадности

Индекс страха и жадности - это широкий криптовалютный индикатор, который измеряет эмоции инвесторов. Альтернатива.me, фирма-разработчик программного обеспечения, созданныйИндекс страха и жадности для биткойна

BTC$69,473 и другие популярные криптовалюты.

Индекс основан на взвешенных данных источников для генерации оценки между 0 (крайний страх) и 100 (крайняя жадность), указывающей на общее настроение криптовалютного рынка.

Реклама

Торгуйте умно с мгновенными оповещениями Markets Pro. Получите свою скидку 65% сейчас!

Реклама

Индекс страха и жадности, а также другие индексы криптовалютных активов, отслеживают рыночное настроение каждый день в полночь по времени по Гринвичу, предоставляя представление о рыночных эмоциях и настроениях. Индекс страха и жадности Bitcoin — как и другие индексы для различных криптовалютных активов — основан на идее, что инвесторы криптовалют обычно коллективно волатильны и эмоциональны.

Отношение стоимости сети к транзакциям (NVT)

NVT-отношение описывает связь между рыночной капитализацией и объемом трансферов. Одна из точек зрения на NVT заключается в том, что оно сравнивает два основных предложения о стоимости Биткоина:

1. Рыночная капитализация: Запас стоимости
2. Объем перевода: Сеть расчетов/платежей

Пользователи могут видеть относительный баланс между этими двумя компонентами, используя коэффициент NVT с следующей общей структурой:

Реализованная капитализация

Реализованная капитализация или реализованный капитал - это вариант рыночной капитализации, который присваивает значение каждому неизрасходованному выходу транзакции. Вместо его текущей стоимости используется значение, по которому он был последний раз передан. В результате это представляет собой реализованную стоимость всех монет в сети, а не рыночную стоимость.

Влияние потерянных и долго неактивных валют снижается за счет реализованного предела, который оценивает монеты в соответствии с их фактическим присутствием в экономике цепочки. Когда монета, которая была последний раз передана по намного более низкой цене, тратится, монеты переоцениваются по текущей цене, увеличивая реализованный предел на соответствующую сумму.

Bitcoin heat map

Тепловая карта биткоина основана на идее, что цена биткоина традиционно находила свой циклический минимум около своего 200-недельного скользящего среднего. Этот индикатор криптовалюты рассматривает прошлые ценовые данные и создает цветовую тепловую карту на основе процента увеличения над 200-недельным скользящим средним (MA).

Долгосрочные инвесторы в биткойн могут выявить тенденции, посмотрев на ежемесячные изменения цвета на тепловой карте биткойна. Например, оранжевые и красные точки на ценовой диаграмме традиционно считались идеальными временами для продажи биткойна, поскольку эти цвета подразумевают, что биткойн перекуплен по сравнению с его ценой за предыдущие 200 недель.

С другой стороны, когда точки цены фиолетовые и близки к 200-недельной скользящей средней, обычно наступает благоприятный момент для покупки биткойнов.

Биткоин Цветовая диаграмма

График Радуга назван в честь восьми радужных полос, которые разделяют диапазоны цен биткоина на категории, такие как "Распродажа", "Накопление" и "HODL". Метод графика Радуга позволяет инвесторам выявлять закономерности, позволяющие определить, когда биткоин находится в наиболее выгодной точке в цикле, основываясь на трендах, замеченных в предыдущих циклах.

Однако стоит отметить, что при изучении этой долгой истории данных восемь полос не функционируют как точные сигналы для покупки и продажи. Особенно в криптовалюте прошлые результаты не гарантируют будущие из-за рыночной волатильности, среди прочих факторов.

Объем сбалансировано (OBV)

Объем с остатком (OBV) - это технический индикатор, используемый для измерения динамики криптовалюты. Это методика прогнозирования изменений цен на активы путем измерения элемента изменения объема. OBV - это накопительный индикатор, который увеличивает объем в дни повышения и уменьшает его в дни снижения для оценки покупательского и продаваемого давления.

Согласно принципу OBV, когда цена актива закрывается выше, чем предыдущее закрытие, его объем за 24 часа считается "вверх-объемом." Когда цена закрывается ниже, чем предыдущее закрытие, это называется "низким объемом."

Положительное значение OBV указывает на больший покупательский давление, в то время как отрицательное значение OBV указывает на большее продавательское давление.

Линия накопления/распределения

Линия накопления/распределения отображает отношения между ценой актива и долей покупателей и продавцов на данном рынке. Это отображение позволяет трейдерам определить, является ли рынок бычьим или медвежьим, выявляя любое расхождение в цене и индикаторе.

Резкое падение стоимости актива, за которым последует рост, может указывать на то, что спрос начинает расти. Это свидетельствует о том, что продавцы теряют контроль, а покупатели приобретают силу.

Средний направленный индекс (ADX)

Средний направленный индекс (ADX) - это технический индикатор, используемый для измерения силы тренда. Тренд может быть как вверх, так и вниз, что указывается двумя дополнительными индикаторами: отрицательным направленным индикатором (-DI), который измеряет наличие спадающего тренда, и положительным направленным индикатором (+DI), который измеряет наличие восходящего тренда.

ADX, поэтому, часто включает три отдельные линии. Они используются для определения, следует ли совершать сделку на покупку или продажу (или вообще лицензировать ее).

Индикатор Aroon

Индикатор Aroon - это технический индикатор, который может использоваться для обнаружения изменений в ценовом тренде, а также силы этого тренда. Идея заключается в том, что сильные восходящие тренды часто будут видеть новые максимумы, в то время как сильные нисходящие тренды будут регулярно видеть новые минимумы.

Индикатор состоит из линий Aroon up и down:

Линии Aroon up и down двигаются между нулем и ста. Значения близкие к ста указывают на сильный тренд, в то время как значения около нуля указывают на слабый тренд.

Индикатор схождения-расхождения скользящих средних (MACD)

Индикатор схождения/расхождения скользящих средних (MACD) отображает связь между двумя скользящими средними цены актива. MACD в целом помогает инвесторам определить, укрепляется или ослабевает бычий или медвежий тренд цены.

Он рассчитывается путем нахождения разницы между 26-периодным экспоненциальным скользящим средним (EMA) и 12-периодным EMA. «Линия сигнала», которая равна девяти дням EMA, действует как сигнал для совершения сделок на покупку и продажу. Трейдеры могут приобрести актив, как только MACD превысит линию сигнала. Когда он опускается ниже линии сигнала, трейдеры могут либо продавать, либо открывать короткие позиции по активу.

Относительный индекс силы (RSI)

RSI - это индикатор технического анализа, который рассматривает масштаб недавних ценовых флуктуаций, чтобы определить, перекуплен ли или перепродан актив. Осциллятор, который изменяется от 0 до 100, представляет RSI.

Согласно традиционной интерпретации и использованию, значения 70 или выше на RSI сигнализируют, что ценная бумага перекуплена или переоценена. Таким образом, корректирующий отскок цены или разворот тренда может быть близок. Тем временем, показатель 30 или менее на RSI указывает на то, что ценная бумага перепродана или недооценена.

Стохастический осциллятор

Статистический осциллятор сравнивает закрывающую цену ценной бумаги с диапазоном ее цен за определенный период. Чувствительность осциллятора к изменениям на рынке можно снизить, изменив временной интервал или взяв скользящее среднее от результата. Определенный диапазон значений от нуля до ста генерирует сигналы перекупленности и перепроданности.

Стохастический осциллятор находится в пределах диапазона, что означает, что он всегда осциллирует между нулем и ста. В результате он может сигнализировать, перекуплены ли условия или перепроданы. Значения выше 80 традиционно рассматриваются как перекупленные, в то время как показатели ниже 20 считаются перепроданными.

Криптовалютный индикатор Puell Multiple

Puell Multiple - это метрика, которая сравнивает доход майнеров биткойнов с ценой биткойна. Эта метрика приблизительно определяет объем продаж, генерируемый майнерами при продаже вознаграждений биткойнов для оплаты постоянных расходов, таких как майнинговое оборудование и электроэнергия.

Трейдеры обычно используют множитель Puell для оценки состояния доходности майнеров. Например, высокий множитель Puell может указывать на низкое давление на продажу, тогда как низкий множитель Puell может указывать на высокое давление на продажу. Майнеры, особенно крупные институциональные майнеры, часто имеют доступ к большим объемам биткойнов. Поэтому понимание их давления на продажу может раскрывать краткосрочные ценовые паттерны до того, как они станут видимыми на рынках.

Модель криптовалюты активов капитала (S2F)

Ворота Модель S2F - широко используемый индикатор которое показывает соотношение между текущим запасом актива и потоком новой продукции. Это соотношение обычно выражается в виде процентного годового роста предложения или количества лет, необходимых для удвоения предложения при текущей скорости производства.

Концепция S2F основана на идее, что дефицит является источником ценности. В случае с биткоином текущий запас представляет собой циркулирующее количество биткоинов, в то время как поток новой продукции относится к недавно чеканенным биткоинам. Рассчитанный коэффициент S2F представляет собой количество лет, необходимое для удвоения количества произведенных биткоинов при текущих уровнях выпуска.

Оговорка:

1. Эта статья перепечатана с [Gatecointelegraph]. Все авторские права принадлежат оригинальному автору [cointelegraph]. Если есть возражения против этого перепечатывания, пожалуйста, свяжитесь с Gate Learnкоманда, и они незамедлительно разберутся с этим.

2. Отказ от ответственности за обязательства: Взгляды и мнения, высказанные в этой статье, являются исключительно мнением автора и не являются инвестиционными советами.

3. Переводы статьи на другие языки выполняются командой Gate Learn. Если не указано иное, копирование, распространение или плагиат переведенных статей запрещены.