Lima Perubahan Keuangan Signifikan dari Pembaruan Pajak dan Kebijakan Terbaru Amerika

Ketika Presiden Trump menandatangani One Big Beautiful Bill menjadi undang-undang pada 4 Juli 2025, hal itu memicu rangkaian perubahan bermakna yang mempengaruhi segala hal mulai dari kewajiban pajak rumah tangga hingga pinjaman mahasiswa dan pembelian kendaraan. Daripada harus menelusuri ratusan halaman teks legislatif, lebih praktis untuk mengisolasi ketentuan yang sudah mengubah keuangan keluarga Amerika—baik secara langsung maupun dalam beberapa bulan mendatang.

Struktur Pajak Permanen dan Pengurangan yang Ditingkatkan

Rancangan undang-undang ini mengukuhkan ketentuan utama dari Tax Cuts and Jobs Act 2017, menjadikannya sebagai bagian permanen dari kode pajak. Ini berarti sistem tarif marginal 10% hingga 37% tetap berlaku, disertai dengan pengurangan standar yang kini ditetapkan sebesar $15.750 untuk wajib pajarindividu dan $31.500 untuk yang mengajukan bersama di tahun 2025.

Keluarga dengan anak juga mendapatkan dorongan, dengan Kredit Pajak Anak meningkat menjadi $2.200 per tanggungan yang memenuhi syarat. Mungkin yang paling mencolok, lansia berusia 65 tahun ke atas mendapatkan akses ke pengurangan standar tambahan sebesar $6.000 hingga 2028—ketentuan yang memberikan bantuan nyata bagi pensiunan yang mengelola pendapatan tetap. Akumulasi dari penyesuaian ini menciptakan pengurangan pajak yang signifikan di berbagai tingkat penghasilan.

Peluang Baru untuk Pekerja Jasa dan Karyawan Per Jam

Ketentuan yang kurang dipublikasikan namun berdampak besar ini membuka jalur pengurangan pajak bagi pekerja yang mendapatkan penghasilan melalui tip dan lembur. Antara sekarang dan 2028, pekerja industri jasa yang memenuhi syarat dapat mengurangi hingga $25.000 per tahun dari tip tanpa harus itemisasi, sementara pekerja per jam dapat mengurangi hingga $12.500 dari penghasilan lembur. Batas ini penting: penghasilan di atas batas ini tidak mendapatkan manfaat pengurangan.

Partisipasi memerlukan pekerjaan di bidang yang memenuhi syarat sebagaimana didefinisikan oleh Departemen Keuangan, dan mereka yang berpenghasilan lebih tinggi menghadapi pembatasan fase-out. Mereka yang melaporkan penghasilan kena pajak lebih dari $150.000 (atau $300.000 untuk wajib pajar bersama) akan melihat pengurangan ini secara bertahap menghilang. Bagi pekerja di bidang perhotelan, layanan makanan, dan sektor serupa, dampaknya bisa berarti penghematan pajak yang berarti di akhir tahun.

Rekening Trust untuk Bayi Baru dan Anak-anak Muda

Elemen khas dari undang-undang ini mengalokasikan $1.000 langsung ke rekening investasi yang didanai pemerintah federal untuk setiap warga AS yang lahir antara 2025 dan 2028. Orang tua tetap memiliki opsi untuk membuka rekening bagi anak yang sudah ada di bawah usia 18 tahun, meskipun tanpa kontribusi dari pemerintah.

Setelah dibuka, rekening ini memungkinkan kontribusi tahunan setelah pajak hingga $5.000 dari orang tua, dengan pemberi kerja menambahkan lagi $2.500 jika mereka memilih. Namun, struktur ini memiliki batasan signifikan dibandingkan kendaraan tabungan pendidikan tradisional seperti rencana 529. Pertumbuhan akumulasi tanpa keuntungan pajak, dan semua penarikan dikenai pajak penghasilan biasa tanpa memandang bagaimana dana digunakan. Bagi keluarga yang mencari dana pendidikan jangka panjang atau mekanisme tabungan masa kecil, rekening ini menawarkan tambahan yang modest daripada solusi lengkap.

Kerangka Pinjaman Mahasiswa yang Direstrukturisasi

Mahasiswa dan orang tua yang membiayai pendidikan tinggi menghadapi lanskap pinjaman yang jauh berbeda. Mulai Juli 2026, mahasiswa pascasarjana kehilangan akses ke pinjaman PLUS, sementara pinjaman orang tua dibatasi hingga $20.000 per tahun dan $65.000 selama hidup per mahasiswa. Penyesuaian batas ini mempersempit pilihan pembiayaan yang selama ini diandalkan keluarga.

Pada saat yang sama, fleksibilitas pembayaran pinjaman diperluas dalam aspek lain. Peminjam yang memulai pinjaman setelah pertengahan 2026 harus memilih dari dua arsitektur pembayaran utama: jadwal amortisasi konvensional selama 10 hingga 25 tahun, atau rencana bantuan berbasis penghasilan yang menghitung pembayaran sebesar 1% hingga 10% dari penghasilan kena pajak yang disesuaikan dengan potensi pengampunan setelah tiga dekade.

Yang menarik, penggunaan rencana 529 diperluas untuk mencakup program pengembangan tenaga kerja, bimbingan belajar khusus, dan layanan terapeutik—memperluas cakupan biaya pendidikan yang memenuhi syarat di luar struktur biaya kuliah tradisional.

Revisi Insentif Otomotif dan Implikasi Pasar

Undang-undang ini memperkenalkan sinyal kontradiktif dalam pasar kendaraan. Yang paling signifikan, kredit pajak kendaraan listrik federal sebesar $7.500 berakhir untuk pembelian setelah September 2025, berpotensi mengubah jalur adopsi EV. Insentif tingkat negara bagian mungkin sebagian menutupi, tetapi penghapusan dukungan federal menandai pembalikan kebijakan yang penting.

Sebaliknya, pembeli kendaraan baru yang dirakit secara domestik mendapatkan akses ke pengurangan bunga pinjaman mobil baru yang memungkinkan pengurangan tahunan hingga $10.000 hingga 2028. Kebijakan ini berlaku untuk kendaraan yang memenuhi syarat termasuk Honda Accord, Jeep Wrangler, dan Tesla Model Y, asalkan pembeli memenuhi ambang penghasilan dan spesifikasi berat kendaraan.

Para profesional keuangan mencatat adanya ketegangan filosofis di sini: sementara insentif EV berakhir, pengurangan bunga pinjaman untuk semua kendaraan baru secara teknis mendorong akumulasi utang konsumen—mekanisme yang kontroversial untuk kelas aset yang dikenal cepat mengalami depresiasi. Dampak bersih terhadap perilaku pembelian kendaraan tetap bergantung pada variasi regional dan kondisi keuangan individu.

Navigasi Praktis

Kelima dimensi kebijakan ini mewakili titik fokus keuangan paling langsung dari undang-undang ini. Warga AS dari berbagai latar belakang ekonomi—mulai dari pekerja jasa per jam, keluarga yang membiayai pendidikan, hingga pembeli kendaraan—harus mengevaluasi ketentuan mana yang secara langsung berhubungan dengan situasi mereka dan menyesuaikan perencanaan keuangan mereka. Perubahan ini berlangsung dari 2025 hingga 2028, menciptakan peluang dan batasan dalam berbagai rentang waktu pengambilan keputusan.