Mengenal Perpetual Futures! Rahasia menjadi kaya dalam semalam

Dunia cryptocurrency dalam sehari, manusia dalam sepuluh tahun. Kalimat ini telah membuat banyak orang dengan harapan "kebangkitan semalam" terjun ke pasar kontrak, namun akhirnya menjadi "bahan bakar manusia" bagi bursa. Hari ini, saya akan menjelaskan dengan cara yang paling sederhana, mengoyak lapisan indah kontrak, sehingga Anda mengerti: Anda mengawasi peluang, bursa mengawasi modal Anda.
🎲Apa itu Perpetual Futures? Versi "abadi" dari futures.
Perpetual Futures, pada dasarnya adalah perjanjian taruhan tanpa tanggal kedaluwarsa. Ini berarti Anda "bertaruh" dengan pasar apakah harga di masa depan akan naik atau turun. Ini mirip dengan "futures" tetapi lebih mendebarkan, tidak memiliki "tanggal kedaluwarsa", dan bisa terus dipertaruhkan.
👉 Ambil contoh:
Anda memprediksi harga semangka: Anda dapat "beli naik" atau "beli turun".
Jika Anda membeli naik, Anda berpikir semangka akan naik dari 1 yuan menjadi 2 yuan. Anda "menyetujui" untuk membeli dengan 1 yuan, dan ketika harga naik menjadi 2 yuan, Anda menjualnya dan mendapatkan selisih keuntungan 1 yuan.
Jika Anda ingin menjual short, Anda berpikir bahwa semangka akan turun dari 1 yuan menjadi 5 jiao. Anda meminjam satu semangka, segera menjualnya dengan harga 1 yuan, dan saat harganya turun menjadi 5 jiao, Anda membelinya kembali untuk mengembalikannya. Dari penjualan dan pembelian ini, Anda mendapatkan selisih keuntungan sebesar 5 jiao.
Tidak peduli apakah pasar naik atau turun, Anda selalu memiliki kesempatan untuk menghasilkan uang, asalkan Anda menebak arah dengan benar.
Semua orang tahu tentang spot, misalnya sebuah semangka seharga 10 yuan, kamu harus mengeluarkan 10 yuan untuk membelinya.
Kontrak dapat kamu gunakan dengan "leverage". Jika kamu menggunakan leverage 10 kali, kamu hanya perlu mengeluarkan 1 rupiah (ini disebut margin), dan kamu bisa menggerakkan nilai 10 rupiah dari semangka!
😈 Ketika menghasilkan: Semangka naik menjadi 11 yuan (naik 10%), Anda menggunakan 1 yuan modal, menghasilkan 1 yuan, tingkat pengembalian 100%!
💀 Saat rugi: semangka turun menjadi 9 yuan (turun 10%), modal 1 yuan Anda akan habis seluruhnya (likuidasi).
Leverage dapat membuat Anda menghasilkan dengan cepat, tetapi juga dapat membuat Anda kehilangan dengan lebih cepat. Ini memperbesar keuntungan Anda, dan juga memperbesar risiko Anda.
Ini sering terjadi fenomena yang disebut "pin bar", yaitu harga tiba-tiba jatuh dan kembali atau tiba-tiba meloncat naik dan kembali, modal Anda hanya akan sebegitu saja. Selama harga bahkan hanya sesaat menyentuh harga likuidasi Anda, itu akan langsung mengalami likuidasi.
🧠 3 konsep penting yang harus kamu pahami untuk menjaga keselamatanmu
Kontrak dibagi menjadi dua mode, satu disebut margin penuh dan yang lainnya disebut margin terpisah.
🛡️Full margin berarti membayangkan margin Anda (modal) sebagai semua uang di dompet Anda, sehingga margin Anda lebih besar dan tidak mudah terkena likuidasi. Karena modal Anda kuat (seluruh uang di dompet mendukung), Anda dapat menahan fluktuasi harga yang lebih besar. Misalnya, jika satu posisi mengalami kerugian, keuntungan dari posisi lain atau uang yang tidak terpakai di dompet Anda dapat digunakan untuk menutupi, memungkinkan Anda bertahan lebih lama. Tetapi! Jika terjadi likuidasi, semuanya akan hilang! Jika pergerakan pasar sepenuhnya melawan Anda, yang mengakibatkan likuidasi akhir, maka semua uang di akun kontrak Anda (seluruh dompet) akan hilang sekaligus.
🎯 Margin terpisah berarti Anda mengambil sejumlah uang tetap (misalnya 100 yuan) dari dompet total Anda sebagai modal untuk satu putaran taruhan. Kemenangan atau kerugian Anda hanya dihitung dari 100 yuan ini. Bahkan jika Anda bermain sangat buruk dan mengalami likuidasi, Anda hanya akan kehilangan 100 yuan yang Anda keluarkan. Uang lain di dompet Anda tetap aman. Kekurangan dari metode ini adalah modal yang kecil, sehingga lebih mudah mengalami likuidasi. Karena Anda hanya mengambil 100 yuan untuk bermain, jika harga berfluktuasi sedikit ke arah yang berlawanan, 100 yuan ini mungkin tidak dapat bertahan dan bisa dengan mudah mengalami likuidasi (likuidasi paksa). Cocok untuk pemula untuk mencoba, atau untuk memasang beberapa taruhan dengan arah yang berbeda secara bersamaan.
Ada satu konsep lagi yaitu biaya modal. Biaya modal adalah salah satu konsep yang paling membingungkan dalam Perpetual Futures, tetapi sebenarnya logika inti di baliknya sangat sederhana.
Bayangkan, Anda berada di kasino, ada meja judi "tebak naik turun": orang-orang yang bertaruh "naik" (bull) duduk di satu sisi, orang-orang yang bertaruh "turun" (bear) duduk di sisi lainnya, biasanya, jumlah orang di kedua sisi harus hampir sama, sehingga permainan sangat seimbang.
Tetapi tiba-tiba, ada kabar baik, sebagian besar orang berlari untuk bertaruh "naik". Pada saat ini, pemilik kasino menyadari sebuah masalah:
Jika harga benar-benar terus naik, orang yang bertaruh pada "naik" akan mendapat banyak keuntungan, sementara orang yang bertaruh pada "turun" akan kehilangan segalanya dan keluar. Dalam jangka panjang, tidak ada yang akan bertaruh pada "turun" di meja perjudian ini, permainan ini akan hancur.
Apa yang harus dilakukan?
Bos kasino menemukan cara: dia meminta sedikit "biaya keseimbangan" dari pihak yang mayoritas (bertaruh "naik"), lalu memberikannya kepada pihak yang minoritas (bertaruh "turun").
Mengapa melakukan ini?
1. Mendorong yang lemah: Beri sedikit subsidi kepada orang yang bertaruh "turun" agar mereka tetap tinggal dan terus bermain.
2. Peringatan untuk para kuat: Beritahu orang yang bertaruh "naik": "Kalian terlalu antusias, perlu tenang sejenak, memegang arah ini ada biayanya."
Biaya "saldo" ini adalah 【biaya pendanaan】 dalam kontrak.
Bagaimana biaya pendanaan beroperasi dalam kontrak?
Jika ada jauh lebih banyak orang yang bullish (long) daripada orang yang bearish (short) di pasar, maka pihak long harus membayar kepada pihak short. Jika ada jauh lebih banyak orang yang bearish (short) daripada orang yang bullish (long) di pasar, maka pihak short harus membayar kepada pihak long. Biasanya diselesaikan setiap 8 jam. (misalnya pada pukul 0, 8, dan 16 waktu UTC)
Bagaimana tarif ditentukan?
Ini dihitung secara otomatis oleh sebuah rumus, yang terutama melihat perbedaan antara harga kontrak dan harga spot, serta rasio jumlah trader bullish dan bearish di pasar. Anda tidak perlu menghitungnya sendiri, bursa akan menampilkannya.
Jika suku bunga dana selalu positif dan sangat tinggi, itu menunjukkan pasar sangat antusias, semua orang sedang membeli, Anda harus berhati-hati, kemungkinan akan segera terjadi koreksi. Jika suku bunga dana negatif, itu menunjukkan pasar sangat pesimis, semua orang sedang menjual, ini bisa menjadi sinyal untuk rebound.
Jadi, lain kali Anda melihat tarif biaya, Anda bisa memahaminya sebagai "pajak keseimbangan pasar" atau "biaya pendinginan emosi yang terlalu panas"!
🚨Bagaimana cara mendapatkan keuntungan dari sini? Jika Anda masih ingin mencoba, ingat 6 aturan besi ini, bertahan hidup lebih penting daripada menghasilkan uang:
Pertama, jangan memegang posisi.
Menghadapi posisi ini adalah tahap pertama di mana semua orang mati di pasar. Kamu pikir pasar akan kembali, ya, memang pernah kembali beberapa kali, tetapi sekali tidak kembali sudah cukup untuk merubah hidupmu. Saya telah melihat terlalu banyak orang yang disebut ahli, sudah 10 tahun bertrading, tetapi pada gelombang terakhir mereka kehilangan segalanya. Bukan karena mereka tidak bisa bertrading, tetapi karena mereka tidak mau mengakui kekalahan, dan hasilnya, mulai sekarang mereka tidak lagi memiliki hak untuk membahas trading.
Ingat, pasar tidak takut kamu melakukan cut loss, yang ditakuti adalah kamu bertahan mati-matian. Cut loss bukan berarti lemah, itu adalah cara kamu menyelamatkan dirimu.
Kedua, operasi frekuensi tinggi
Beberapa orang tidak melakukan order dalam sehari dan merasa gatal, meskipun pasar tidak bergerak, tangan mereka sudah bergerak duluan. Anda mungkin berpikir Anda sedang bertransaksi, tetapi sebenarnya Anda sedang mencari masalah. Trader profesional yang sebenarnya, dalam jangka pendek mungkin hanya melakukan beberapa transaksi dalam sehari, dan dalam jangka panjang hanya dua atau tiga kali dalam seminggu, tetapi setiap kali sudah dipikirkan dengan sangat matang. Semakin tinggi frekuensinya, semakin banyak kesalahan yang terjadi, dan akhirnya semua tergantung pada emosi. Dengan kata lain, bukan kehilangan uang, tetapi menguras diri sendiri. Pasar paling suka dengan orang-orang seperti Anda yang tidak bisa menahan diri.
Ketiga, kecanduan memantau pasar
Setiap hari melihat pasar bukanlah kerja keras, melainkan kecemasan. Kamu mengira kamu mengendalikan pasar, padahal sebenarnya pasar yang mengendalikanmu. Orang yang benar-benar memahami ritme, setelah menetapkan stop loss, akan menutup layar mereka. Pergerakan pasar tidak dihasilkan dari pengawasanmu, dan keuntungan juga bukan sesuatu yang bisa kamu pikirkan. Semakin lama kamu mengawasi, semakin kacau emosimu, semakin gemetar tanganmu, dan akhirnya dalam melakukan transaksi, itu bergantung pada impuls, bukan logika.
Keempat, selalu kelola risiko dengan menggunakan cadangan posisi.
Saran untuk posisi utama: Posisi cadangan diatur dengan rasio 7:3 atau 8:2, hanya menambah posisi saat terjadi pembalikan tren atau ada sinyal pemulihan, setiap kali tidak melebihi 1/3 dari posisi cadangan. Setelah mendapatkan keuntungan, lengkapi terlebih dahulu posisi cadangan, jangan sekali-kali memindahkannya untuk menambah leverage. Dengan adanya cadangan ini, Anda dapat menghindari kebangkrutan sekaligus menjaga stabilitas mental, sehingga Anda dapat bertahan lebih lama di pasar.
Kelima, tolak leverage tinggi.
Leverage tinggi adalah penyebab utama likuidasi kontrak! Jangan gunakan leverage di atas 10 kali. Dengan leverage 5 kali, penurunan 20% akan menyebabkan likuidasi, sedangkan 10 kali hanya perlu penurunan 10%, bertahan hidup adalah satu-satunya kesempatan.
Keenam, analisis teknis adalah satu-satunya andalan.
Fundamental: Perhatikan siklus penurunan suku bunga, arah kebijakan (seperti pergerakan pasar setelah terpilihnya Trump).
Model teknis: Pola candlestick (kepala dan bahu, struktur kotak), indikator (MACD, sistem rata-rata).
Manajemen posisi: setiap order stop loss tidak melebihi 5% dari modal, rasio untung rugi minimal 1:1,5.
Beberapa waktu yang lalu, pada 10.11, terjadi peristiwa black swan, dengan likuidasi epik senilai 20 miliar dolar AS, 1,6 juta orang mengalami kerugian besar.
Harga BTC turun dari 122000 dolar AS menjadi serendah 102000 dolar AS, dengan penurunan terbesar lebih dari 16%; Harga ETH turun dari 4340 dolar AS menjadi serendah 3400 dolar AS, dengan penurunan terbesar lebih dari 22%; Penurunan Solana (SOL) dan koin utama lainnya seperti XRP mendekati 30%. Penurunan koin alternatif yang melebihi 90% sudah menjadi hal yang normal. Bagi mereka yang melakukan perdagangan dengan leverage dan kontrak, 98% mengalami likuidasi. Banyak orang yang sehari sebelumnya masih memposting tangkapan layar keuntungan, keesokan harinya langsung menghilang, bahkan tidak memperbarui status di media sosial.
Dunia cryptocurrency tidak kekurangan peluang, yang kurang adalah orang-orang yang bisa bertahan lama.
Sebelum Anda menekan tombol "Buka Posisi", tanyakan pada diri sendiri:
Apakah kamu yang mengendalikan kontrak, atau kontrak yang mengendalikan keserakahanmu?
Bursa tidak perlu mengalahkanmu, cukup menunggu kamu menghancurkan dirimu sendiri.