Bayangkan Anda memiliki aset digital paling berharga di dunia—Bitcoin—namun fungsinya bagaikan emas batangan yang terkurung dalam brankas, nilainya terus bertambah namun tidak menghasilkan apa pun. Persis seperti punya Ferrari yang hanya berputar-putar di area parkir: seru, tetapi pada akhirnya membuat kecewa.

Namun, perubahan besar tengah berlangsung. Kuartal III 2025 menyaksikan penjualan komunitas sebuah proyek yang kelebihan permintaan hingga 1.400%, dengan partisipasi 21.340 orang dari 132 negara. Ini bukan sekadar babak penggalangan dana yang sukses—melainkan gambaran kecil dari pertumbuhan pesat ekosistem Bitcoin DeFi. Data berbicara: pada 2025, pasar BTCFi tumbuh lebih dari 22 kali lipat dan total nilai terkunci melonjak lebih dari 2.000%. Di balik angka tersebut, tersimpan kebangkitan spektakuler sang raksasa yang lama tertidur.

Dari performa gemilang Pump Fun hingga pengumuman TGE dari nama besar seperti Linea, Monad, dan Berachain, pasar kripto benar-benar berenergi. Salah satu kisah paling menarik dari gelombang ini adalah Bitcoin yang akhirnya “mampu” menjalankan DeFi.

Bertahun-tahun lamanya, Bitcoin berperan sebagai “tetua” di arena kripto—disegani, namun lebih sering menjadi penonton dan jarang ikut dalam tren terbaru. Ethereum mendominasi DeFi, menciptakan gelombang protokol inovatif, sedangkan Bitcoin tetap tenang, menjadi “emas digital” yang hanya menyimpan nilai. Kini, situasi telah berubah drastis. Berkat terobosan teknologi, Bitcoin dapat berpartisipasi di ranah DeFi—dan kehadirannya begitu mencolok.

Staking: Dari Pasif Menjadi Profit

Kisah sukses Babylon Protocol sangat mengesankan. Dalam waktu hanya 1 jam 40 menit di acara terbuka Oktober 2024, sebanyak 24.000 BTC—senilai kurang lebih US$1,5 miliar—telah di-staking. Alokasi pertama 1.000 BTC ludes dalam 74 menit. Fenomenanya mirip perebutan tiket konser—hanya saja kali ini pesertanya bersaing untuk berinvestasi pada infrastruktur Bitcoin.

Inovasi Babylon terletak pada staking Bitcoin native, memberikan pemilik aset peluang memperoleh yield tanpa menyerahkan kendali atas aset mereka. Sederhananya, Bitcoin Anda kini dapat menghasilkan pendapatan dengan aman—seolah-olah emas Anda dikaryakan. Lompatan teknologi ini sama revolusionernya dengan memasang mesin abadi pada emas batangan—menjaga nilainya sekaligus menambah keuntungan.

Tak lama kemudian, Core DAO memperkenalkan program staking Bitcoin dengan konsensus Satoshi Plus yang mengadopsi keamanan Bitcoin ke jaringannya. Pendekatan mereka agresif: staker langsung menerima airdrop token CORE, sehingga menarik perhatian besar dari penambang Bitcoin. Model mining-and-staking membuat para penambang mendapatkan sumber pendapatan baru selain aktivitas penambangan murni.

Sektor liquid staking token (LST) kini dipenuhi inovasi. Area ini menjadi “gudang senjata” Bitcoin DeFi yang berisi alat-alat mutakhir. LBTC dari Lombard berhasil mengunci nilai US$1 miliar dalam 92 hari, menjadi LST Bitcoin pertama yang didukung protokol blue-chip seperti Aave, Spark, dan EigenLayer—sebagai “paspor” menuju ekosistem DeFi.

pumpBTC tampil beda dengan fokus pada likuiditas lintas blockchain, sehingga pengguna bisa memanfaatkan Bitcoin yang di-staking di berbagai chain. Lorenzo Protocol membangun lapisan likuiditas terpadu untuk ekosistem Bitcoin—siap menjadi pusat utama aktivitas DeFi Bitcoin. Di sisi lain, Allo Protocol ingin menghadirkan platform manajemen aset Bitcoin terdesentralisasi, memfasilitasi investor profesional membangun portofolio bagi investor ritel.

Seluruh protokol ini dihadapkan pada tantangan utama: bagaimana Bitcoin menghasilkan pendapatan pasif tanpa mengorbankan likuiditas? Ibaratnya, menciptakan emas batangan yang dilengkapi roda dan mesin—mudah bergerak dan mandiri.

Perang Infrastruktur: Memasang “Otak Pintar” untuk Bitcoin

Jika staking mengajarkan Bitcoin cara menghasilkan profit, inovasi infrastruktur membekalinya dengan “otak pintar.” Perlombaan teknologi ini sengit seperti era perang browser dahulu.

BOB (Build on Bitcoin) muncul sebagai salah satu pemain paling ambisius. Dengan teknologi BitVM, BOB menyatukan keamanan Bitcoin dan kapabilitas DeFi Ethereum—pencapaian yang sebelumnya dianggap mustahil. Solusi mereka bertindak sebagai “translator,” memungkinkan Bitcoin memahami dan menjalankan smart contract tanpa kehilangan keamanannya. BOB telah menjembatani lebih dari 30.000 BTC, menjadikannya gerbang utama Bitcoin DeFi.

Arch Labs mengambil langkah langsung dengan mengembangkan ArchVM, menghadirkan smart contract Turing-complete di layer utama Bitcoin—ibarat melakukan “transplantasi otak,” mengubah Bitcoin dari sekadar penyimpan nilai menjadi platform cerdas yang multifungsi. Tantangan teknisnya besar, namun jika berhasil, Bitcoin akan terdefinisi ulang secara fundamental.

Solusi Hemi Network sangat inovatif, mengintegrasikan node Bitcoin ke dalam Ethereum Virtual Machine untuk menciptakan arsitektur hybrid. Langkah ini memungkinkan developer memanfaatkan keamanan Bitcoin dan fleksibilitas Ethereum secara bersamaan—membangun jembatan antara dua dunia. Hemi mengklaim sebagai “lapisan paling dapat diprogram di Bitcoin”—ambisi besar yang terbukti secara teknis.

Lombard, yang berada di pusat kompetisi infrastruktur, memilih pendekatan inovatif dan pragmatis. Berfokus pada likuiditas Bitcoin, LBTC dari Lombard memberikan pemilik aset keseimbangan optimal: yield staking dengan fleksibilitas di berbagai protokol DeFi utama. Data penjualan komunitas mereka sangat mencolok: target US$6,75 juta, subscription mencapai US$94,7 juta—kelebihan permintaan 1.400%, dengan 21.340 peserta dari 132 negara, benar-benar ajang global komunitas Bitcoin.

Pencapaian Lombard bukan hanya soal penggalangan dana; nilai utamanya terletak pada strategi. Mereka tidak menciptakan ulang roda—mereka membangun “penghubung” yang optimal, mengintegrasikan Bitcoin dengan ekosistem DeFi yang sudah mapan. LBTC yang diterima oleh Aave, Spark, EigenLayer dan protokol blue-chip lainnya menjadi “paspor VIP” ke DeFi.

Stacks memakai konsensus unik “Proof of Transfer” untuk meminjam keamanan Bitcoin ke platform smart contract mereka. Protokol DeFi FStacks seperti ALEX dan Arkadiko telah membentuk komunitas pengguna solid yang membuktikan pendekatan ini efektif. Baru-baru ini, Stacks meluncurkan sBTC guna memperkuat pengalaman Bitcoin lintas chain secara desentralisasi.

Rootstock (RSK) mungkin paling menarik—telah lama berjalan dan menggunakan sidechain untuk memungkinkan smart contract di Bitcoin. Bukan pemain baru, tetapi veteran Bitcoin DeFi, RSK memberikan pengalaman dan pembelajaran penting bagi ekosistem. Solusi scaling terbaru mereka meningkatkan efisiensi transaksi dengan tetap menjaga kompatibilitas mainnet Bitcoin.

Infrastruktur-infrastruktur ini bertindak sebagai “plug-ins” dan “add-ons,” memberdayakan Bitcoin agar siap berperan di kancah DeFi. Masing-masing proyek menghadirkan teknologi dan kekuatan unik, namun misi mereka sama: membuka potensi Bitcoin yang selama ini tersembunyi. Antusiasme penjualan Lombard menunjukkan pasar siap untuk transformasi ini.

Ketika investor dari 132 negara bersedia mendukung satu proyek BTCFi, ini bukan lagi eksperimen lokal—melainkan referendum global tentang masa depan Bitcoin. Dari Skandinavia hingga kawasan tropis, Wall Street ke Tokyo, dunia menyoroti raksasa diam yang kini siap bersuara.

Peralihan di kalangan institusi keuangan Wall Street sangat menarik. Saat mereka mempertimbangkan Bitcoin untuk portofolio, mereka ingin lebih dari sekadar menyimpan—mereka menuntut yield, likuiditas, dan kepatuhan. Untuk raksasa seperti BlackRock dan Fidelity, minat pada ETF Bitcoin hanya awal; tahapan berikutnya kemungkinan mengejar produk finansial Bitcoin yang lebih kompleks. Di sinilah peran infrastruktur BTCFi—mengubah “emas digital” menjadi “emas penghasil yield.”

Investor ritel pun mengalami perubahan perilaku. Mereka tidak ingin lagi tertinggal, melainkan ingin bersaing sejajar dengan institusi. Hal ini memicu permintaan distribusi token yang lebih adil dan transparan, serta menjelaskan minat luar biasa pada penjualan komunitas. Akses awal pada pengembangan infrastruktur telah benar-benar menggerakkan investor ritel.

Kita pun baru melihat permukaan dari peluang yang tersedia. Dibandingkan DeFi Ethereum yang matang, DeFi Bitcoin baru mulai berkembang. Ruang inovasi di staking, manajemen likuiditas, optimalisasi yield, hingga kontrol risiko sangat luas—dan regulasi yang jelas akan mempercepat pertumbuhan produk BTCFi yang patuh hukum.

Kompetisi di lanskap baru ini sangat terbuka, layaknya demam emas Amerika—peluang banyak, risiko pun besar. Arah teknis masih ditetapkan, model bisnis belum terbukti, kebiasaan pengguna masih dibentuk. Ketidakpastian ini menghadirkan tantangan sekaligus peluang, sehingga pemain baru punya peluang nyata untuk melompat ke depan.

Proyek yang sanggup menghadirkan solusi full-stack, mengembangkan komunitas solid, dan memperoleh dukungan protokol utama berpotensi jadi pemenang terbesar dalam “demam emas” ini. Kuncinya adalah meramu inovasi, pengalaman pengguna, keamanan, dan kepatuhan secara seimbang.

Kesimpulan

Ke depan, Bitcoin berpotensi berevolusi dari sekadar “emas digital” menjadi aset utama ekosistem DeFi multichain. Infrastruktur akan semakin kokoh, interoperabilitas protokol akan terus berkembang, dan ekosistem keuangan Bitcoin yang menyeluruh akan terwujud sepenuhnya. Jika tercapai, produk BTCFi bisa diterima luas layaknya instrumen keuangan mainstream saat ini.

Saat 21.340 orang dari 132 negara bersama-sama memilih satu proyek, ini lebih dari sekadar investasi—ini adalah taruhan kolektif atas masa depan finansial Bitcoin. Melihat tren saat ini, taruhan tersebut sangat berpotensi menghasilkan keuntungan besar. Sebab, ketika aset digital paling berharga di dunia akhirnya “bekerja menghasilkan uang” dan dilengkapi “otak pintar”—siapa yang tidak ingin terlibat dalam perjalanan ini?

Disclaimer:

1. Artikel ini diterbitkan ulang dari [TechFlow] dengan hak cipta oleh penulis asli [0xResearcher]. Jika Anda punya keberatan atas penerbitan ulang ini, silakan hubungi tim Gate Learn untuk penanganan sesuai prosedur.
2. Disclaimer: Seluruh pandangan dan opini merupakan milik penulis dan tidak dapat dianggap sebagai nasihat investasi.
3. Versi bahasa lain diterjemahkan oleh tim Gate Learn. Setiap reproduksi, distribusi, atau penyalinan artikel terjemahan tanpa mencantumkan Gate dilarang keras.