Quels fonds communs de placement offrent un revenu stable et une exposition diversifiée aux obligations ?

Lorsqu’il s’agit de constituer un portefeuille axé sur des titres à revenu fixe, de nombreux investisseurs doivent faire un choix crucial : doivent-ils acheter des obligations individuelles ou opter pour des fonds communs de placement axés sur les obligations ? Les preuves penchent fortement en faveur de cette dernière approche. Constituer un portefeuille obligataire complet par des achats individuels nécessite souvent un capital important, alors que les fonds communs éliminent cette barrière. Au-delà de l’efficacité des coûts, les fonds communs offrent une liquidité supérieure et une gestion professionnelle que les investisseurs en obligations individuelles ne peuvent pas facilement reproduire.

Pour ceux qui recherchent des rendements stables sans une exposition excessive au risque, les fonds communs obligataires—en particulier ceux diversifiés sur plusieurs secteurs—représentent une stratégie convaincante. En répartissant les investissements entre la dette publique, la dette d’entreprise et les marchés émergents, ces fonds réduisent efficacement le risque de concentration et les vulnérabilités sectorielles.

Fonds obligataires diversifiés performants à considérer

Parmi les meilleurs performers dans cette catégorie, trois options se distinguent par leurs performances constantes et leurs fondamentaux solides.

Nuveen Preferred Securities & Income Fund (NPSAX) adopte une approche ciblée pour la génération de revenus. Le fonds privilégie les actions privilégiées et les titres générant des revenus tout en conservant une flexibilité pour investir dans des sociétés de services financiers et des titres allant de la catégorie investment-grade à celle en dessous. Cette stratégie à double revenu a délivré des rendements annualisés sur trois ans de 9,2 %—un chiffre convaincant pour les investisseurs prudents. En mai 2025, le fonds consacrait 60,5 % de son portefeuille aux actions privilégiées, témoignant de son engagement envers cette classe d’actifs génératrice de revenus.

T. Rowe Price Global Multi-sector Bond Fund (PRSNX) étend la diversification au-delà des marchés américains. En se concentrant sur la dette souveraine et d’entreprise provenant d’entités ayant une présence internationale significative, PRSNX offre une exposition à la croissance économique mondiale tout en maintenant un processus de sélection discipliné à travers diverses catégories d’obligations. La stratégie a généré des rendements annualisés sur trois ans de 8 %, soutenus par un ratio de dépenses relativement modeste de 0,64 %. Cette efficacité en termes de coûts est particulièrement importante pour les investisseurs à long terme, car les frais se cumulent avec le temps.

Franklin Core Plus Bond Fund (FRSTX) offre la couverture d’actifs la plus large, englobant des titres de dette domestiques et étrangers, y compris ceux des marchés émergents. Le mandat du fonds couvre les obligations traditionnelles, les titres à taux variable, les prêts d’entreprise et les actifs adossés à des hypothèques, permettant aux gestionnaires de capitaliser sur les opportunités dans tout le spectre des revenus fixes. Les rendements annualisés sur trois ans ont atteint 7,1 %, Patricia O’Connor gérant le fonds depuis février 2016. Sa tenure suggère stabilité et continuité dans la philosophie d’investissement du fonds.

Pourquoi les fonds obligataires diversifiés sont importants dans le marché actuel

L’avantage de posséder des fonds communs de placement de premier rang dans cet espace va au-delà des métriques de performance. La diversification entre émetteurs, zones géographiques et qualités de crédit crée un portefeuille plus résilient en période de stress du marché. Que l’objectif soit le revenu actuel ou le rendement total, les investisseurs bénéficient d’une supervision professionnelle et de la capacité à ajuster les positions de manière dynamique à mesure que les conditions du marché évoluent.

Pour ceux qui souhaitent évaluer d’autres fonds communs obligataires diversifiés ou comparer les rendements ajustés au risque dans cette catégorie, des outils de comparaison de fonds complets offrent des analyses détaillées sur l’historique de performance et la composition du portefeuille. La combinaison de revenus réguliers, de volatilité réduite et de gestion professionnelle rend cette catégorie de fonds particulièrement attrayante pour des portefeuilles prudents et équilibrés.