Le trading de contrats à terme est un produit d'investissement largement utilisé par les investisseurs en crypto. Contrairement au marché du trading au comptant, où ils achètent et vendent les actifs qu'ils possèdent, dans le trading de contrats à terme, les gens ne négocient pas l'actif sous-jacent, mais en réalité leurs mouvements de prix. Les contrats à terme sur les crypto-monnaies sont divisés en contrats de livraison et perpétuels.

Un contrat à terme de livraison est un accord d'échange (achat ou vente) d'un jeton à un prix et une date spécifiques. Un contrat perpétuel ne fonctionne pas avec un actif sous-jacent, mais avec son évolution de prix. Allons plus en détail sur ces produits spécifiques :

Qu'est-ce qu'un contrat à terme de livraison ?

Un contrat à terme de livraison est essentiellement un produit financier dérivé qui oblige les parties à acheter ou vendre un actif à une date et à un prix futurs prédéterminés.

Lorsque vous achetez une livraison, vous n'avez pas à payer le montant total d'un actif comme vous le feriez si vous aviez acheté le jeton sur les marchés au comptant. Le règlement n'aura lieu qu'à l'expiration du contrat, et avant cela, une marge doit être déposée en garantie pour garantir que vous avez suffisamment d'actifs pour remplir l'obligation.

Les contrats à terme cryptographiques présentent de fortes similitudes avec les contrats à terme sur actions, mais le secteur a évolué, et un produit largement utilisé est maintenant les contrats à terme perpétuels.

Comment échanger des contrats à terme de livraison sur Gate.io ?

Gate.io fournit des contrats à terme de livraison hebdomadaires, bi-hebdomadaires, trimestriels et bi-trimestriels. Allez sur la page du Centre des contrats à terme et sélectionnez le contrat à terme de livraison dans lequel vous souhaitez investir pour accéder à la page de la plateforme de trading.

Source: Gate.io

Vous aurez ensuite accès au prix du mark, à l'heure d'expiration, à l'intérêt ouvert et au volume de trading. Dans l'exemple ci-dessus, examinons ce à quoi se réfère le code produit (BTCUSDT0701- Hebdomadaire) :

BTCest la devise de base du contrat

USDTest la devise de cotation du contrat

0701est la date d'expiration

Hebdomadaireest la durée de ce type de contrat

Qu'est-ce qu'un contrat à terme perpétuel ?

Les contrats perpétuels sont des produits dérivés financiers innovants, semblables aux contrats à terme dans la finance traditionnelle mais sans aucune date d'expiration ou de règlement.

Grâce à ce type de contrat, les traders peuvent se concentrer uniquement sur les hausses et les baisses des jetons, utiliser un effet de levier plus élevé - et “conserver” leurs positions aussi longtemps qu'ils le souhaitent.

Les contrats perpétuels concentrent la majorité de la liquidité du BTC et de l'ETH et permettent des opérations plus flexibles pour le marché. Le résultat est que le volume des contrats à terme de crypto est beaucoup plus élevé que celui du marché au comptant. Si vous consultez la page d'accueil de Gate.io, vous verrez que le volume de trading quotidien des contrats à terme est probablement supérieur à celui du trading au comptant.

De plus, les contrats perpétuels ne sont pas basés sur les actifs sous-jacents mais sur un prix d'indice. Chaque bourse effectue ses propres calculs, et le prix d'indice de Gate.io est le prix moyen des actifs sur les principaux marchés au comptant, comme détaillé dans cet article.

Étant donné que le marché est rempli de traders robots et de systèmes d'arbitrage, le prix perpétuel des actifs est généralement similaire aux actifs associés sur le marché au comptant.

Comment trader des contrats à terme perpétuels sur Gate.io?

Allez sur la page du Centre des Contrats à Terme, sélectionnez le Contrat Perpétuel dans lequel vous souhaitez investir et rendez-vous sur la page de la plateforme de trading.

Source: Gate.io

L'interface est similaire à Spot Trading. Les utilisateurs n'ont qu'à définir la paire qu'ils souhaitent trader et sélectionner le prix, la taille et le multiplicateur de levier.

Quand trader des contrats à terme ?

Selon la stratégie de l'investisseur, les contrats à terme peuvent être utilisés à des fins différentes, telles que :

• Effet de levier :Les investisseurs peuvent augmenter leur exposition à un actif spécifique grâce à des positions à effet de levier. Gate.io permet un effet de levier allant jusqu'à 100X.

• Positions courtes :Les investisseurs qui s'attendent à ce que les prix baissent peuvent ouvrir des positions courtes qui prennent de la valeur lorsque les prix baissent.

• Hedge:Pour les traders plus expérimentés, les contrats à terme peuvent également être utilisés pour se couvrir contre les crashs de marché ou la pression à la baisse sur des jetons spécifiques. Les couvertures sont généralement exécutées conjointement avec un processus de gestion des risques prudent pour réduire le stress et la volatilité d'un portefeuille.

Marchandise contre contrats à terme cryptographiques

Les contrats à terme sur marchandises sont des produits dérivés financiers qui obligent les parties à acheter ou vendre une marchandise physique, tels que des produits agricoles, des produits énergétiques ou des métaux, à un prix prédéterminé à une date future. Ces contrats à terme sont généralement standardisés et négociés sur une bourse à terme.

Les contrats à terme sur les cryptomonnaies sont similaires aux contrats à terme sur les matières premières, mais ils sont basés sur des cryptomonnaies plutôt que sur des biens physiques. Un contrat à terme sur une cryptomonnaie oblige les parties à acheter ou vendre une quantité spécifique de cryptomonnaie à un prix prédéterminé à une date future.

Il existe quelques différences clés entre les contrats à terme sur matières premières et les contrats à terme sur cryptomonnaies :

• Actif sous-jacent:Les contrats à terme sur matières premières sont basés sur des matières premières physiques, tandis que les contrats à terme sur les cryptomonnaies sont basés sur des actifs numériques.

• Taille du marché :Le marché des contrats à terme sur les crypto-monnaies est relativement petit par rapport au marché des contrats à terme sur les matières premières, qui comprend une large gamme de matières premières physiques.

• Environnement réglementaire :L'environnement réglementaire des contrats à terme sur les matières premières est généralement bien établi, tandis que l'environnement réglementaire des contrats à terme sur les cryptomonnaies est encore en évolution et peut varier d'un pays à l'autre.

En ce qui concerne le dernier point, il faut dire que cette règle ne s'applique pas au Bitcoin (du moins aux États-Unis), car il est considéré comme une marchandise par la Commodity Futures Trading Commission (CFTC) des États-Unis.

Conclusion

Le trading futur est un marché massif dans le secteur de la cryptographie, étant de loin responsable de la majeure partie du volume de trading de cryptographie à l'échelle mondiale. Cependant, ce produit est recommandé aux traders professionnels et nécessite une connaissance financière et une expérience plus étendues.

Nous vous conseillons vivement de faire vos propres recherches et de bien comprendre le fonctionnement de ces produits ainsi que ce qui détermine leurs fluctuations de prix avant de commencer à trader.

Gate.io propose actuellement des produits de trading à terme et perpétuels pour les utilisateurs sur une plateforme de trading sûre, stable et fiable avec l'une des liquidités les plus élevées parmi toutes les bourses, rendant votre expérience de trading la meilleure possible. Consultez le Futures Center pour découvrir les avantages du trading sur Gate.