مسيرة نمو وخلفية استثمار خبير التمويل اللامركزي آرثر

أرثر هو مستثمر بارز في التمويل اللامركزي ، حيث حقق عائد استثماري يصل إلى 100 ضعف في أقل من 3 سنوات. وقد تحول الآن للتركيز على استثمارات السوق الثانوية ولا يزال يحتفظ بأداء متميز.

دخل آرثر مجال العملات المشفرة في عام 2017 عندما كان عمره 20 عامًا. كان يدرس الاقتصاد في جامعة نانيانغ التكنولوجية مع تخصص فرعي في ريادة الأعمال، وشارك بنشاط في الأنشطة اللامنهجية، حيث شغل منصب نائب رئيس نادي الاستثمار. بعد التخرج، انضم آرثر إلى شركة تجارة النفط الكبرى كمتداول، حيث كان مسؤولاً عن الشحن والتحليل والتداول.

مع تزايد الاهتمام بتقنية blockchain، قرر آرثر الاستقالة من عمله في شركة تجارة النفط. ساعدته خبرته في تداول السلع الأساسية في وضع مجموعة صارمة من المعايير للاستثمار في العملات المشفرة، وهو ما لعب دورًا مهمًا خلال الاضطرابات السوقية اللاحقة.

أصبح آرثر تدريجياً مستثمراً يعتمد على الأساسيات، حيث يركز على دراسة السيناريوهات التطبيقية للعملات المشفرة. في أوائل عام 2019، قام بدراسة متعمقة في مجال التمويل اللامركزي ، واستغل الفرص الاستثمارية التي جلبها صيف التمويل اللامركزي .

حالياً، آرثر هو مؤسس صندوق يركز على استثمار السوق الثانوية، وهو أيضاً شخصية مؤثرة في الصناعة ولديه أكثر من مئة ألف متابع. يعتقد أنه يجب على كل مستثمر تشكيل فلسفته الاستثمارية الخاصة وتعديل الاستراتيجيات المحددة وفقًا لتغيرات السوق، لكن الفكرة الأساسية عادة لا تتغير بسهولة.

فلسفة استثمار آرثر

يعتقد آرثر أن الاستثمار الناجح لا يتطلب فقط نظرة حادة، بل يحتاج أيضًا إلى القدرة على التعلم المستمر والتكيف مع السوق. لقد لاحظ أن أهمية سوق الأسهم الأمريكية قد زادت باستمرار في السنوات الأخيرة، ليصبح السوق العالمي الوحيد الذي شهد ارتفاعًا طويل الأمد. بينما تراجعت فعالية استراتيجيات الاستثمار التقليدية، فإن الاستثمار في المشاريع ذات النمو (مثل أسهم التكنولوجيا) قد حقق أداءً أفضل.

في استثمار العملات المشفرة، يعتقد آرثر أن المفتاح هو اكتشاف المشاريع التي يمكن أن تتجاوز معدل نمو السوق في وقت أبكر من السوق. ويعتقد أن العملات المشفرة مناسبة جدًا لاستراتيجيات الاستثمار العالمية، لأن المشروع المشفر الناجح يمكن أن يتوسع بسرعة على نطاق عالمي.

كشف استراتيجيات الاستثمار

حجم الصندوق الذي يديره آرثر يتراوح بين ثمانية أرقام إلى تسعة أرقام. يتبنون بشكل رئيسي استراتيجية اختيار العملات المعتمدة على الأساسيات، مع التركيز على العملات المشفرة الصغيرة والمتوسطة. الهدف الاستثماري هو التفوق على أداء البيتكوين والإيثيريوم.

بدأ الصندوق بالتركيز على مجال التمويل اللامركزي، ثم توسع تدريجياً إلى مجالات أخرى ذات إمكانيات نمو محتملة، مثل الذكاء الاصطناعي والألعاب. وأكد آرثر أنه كالمستثمرين، لا يحتاجون إلى فهم كل مجال بعمق مثل الفنيين، لكن يجب أن يكون لديهم وعي أساسي وأن يكونوا مستعدين لقضاء الوقت في التعلم.

طريقة تقييم المسارات الجديدة

شارك آرثر منهجيته المكونة من ثلاث خطوات لتقييم المسار الجديد:

1. تقييم درجة دمج المسار مع تقنية التشفير 2.判断 ما إذا كان هناك إمكانية للنمو السريع
2. ابحث عن دعم البيانات، وامنح نفسك 3-6 أشهر للتحقق من الحكم.

دروس مستفادة من الاستثمار

أشار آرثر إلى أنه في صناعة استثمار العملات المشفرة، فإن "البقاء" يعد نجاحًا نسبيًا. بالإضافة إلى مخاطر السوق، يحتاج المستثمرون إلى توخي الحذر بشكل خاص من خطرين رئيسيين:

1. مخاطر الحفظ: يُنصح باستخدام خدمات الحفظ الرائدة في الصناعة
2. مخاطر الطرف المقابل: تشمل مخاطر البورصة ومشاريع الاستثمار نفسها، تحتاج إلى إجراء تقييم شامل.

يعتقد آرثر أن هناك نقطة عدم توازن في السوق حالياً: تدفق كبير من رأس المال الاستثماري، ولكن هناك نقص في السيولة في السوق. وهذا يوفر فرصًا للاستثمار في السوق الثانوية، حيث قد لا تحظى العديد من المشاريع عالية الجودة بأي اهتمام بعد إصدار العملات.

نضج السوق واستراتيجيات الأفراد

يعتقد آرثر أن سوق العملات المشفرة يتجه تدريجياً نحو المؤسسية. على الرغم من وجود بعض أساليب الاستثمار غير التقليدية، إلا أن الأمر أصبح أكثر صعوبة. ينصح المستثمرين الأفراد بالتكيف مع هذه التغييرات والتركيز على الاتجاهات العامة للسوق.

توقيت الدخول والخروج

أشار آرثر إلى أن التوقيت الدقيق لدخول السوق والخروج منه هو الأكثر تحدياً. نصح بضرورة تعديل الاستراتيجيات بشكل مرن وفقاً لظروف السوق، مع التركيز على العوامل الكلية، سيولة السوق، حجم التداول، ومؤشرات المشاعر السوقية. في الوقت نفسه، يجب مراقبة بيانات التداول على السلسلة ونمو الأساسيات للمشاريع بشكل وثيق.

مشاركة حالات النجاح

أرثر شارك أكثر حالات استثماره نجاحًا، بما في ذلك Axie Infinity (معدل العائد الأقصى يقارب 2000 مرة) بالإضافة إلى العديد من استثمارات المشاريع الناجحة في التمويل اللامركزي. وأكد أن الدخول المبكر إلى المسارات الناشئة هو المفتاح لتحقيق عوائد مرتفعة.

التعلم من الفشل

بعد الأحداث مثل Terra وFTX، أصبح آرثر أكثر اهتمامًا بأخلاقيات الفريق. يعتقد أنه إذا كان لدى شخص ما مشكلة أخلاقية، حتى لو كان المشروع ناجحًا، فقد ينهار بسرعة. وقد استشهد بكلمات نافال رافيكانت ليؤكد على أهمية النزاهة.

أشار آرثر أيضًا إلى أهمية التحكم في المخاطر، مما ساعده على تجنب خسائر كبيرة في بعض تقلبات السوق.

بشكل عام، تركز فلسفة استثمار آرثر على تحليل الأساسيات، والتحكم في المخاطر، والحساسية تجاه المسارات الناشئة، بالإضافة إلى أهمية الأخلاق في الفريق. تشكل هذه العوامل معًا الأساس الذي حقق له النجاح في مجال الاستثمار في التمويل اللامركزي والعملات المشفرة.